Фінанси

Отчет по практике к диплому МГЭИ

Повний текст роботи з малюнками та таблицями доступний при скачуванні. Скачати
Дата введення: 2015-09-23       14 ст.

Отчет по практике к диплому МГЭИ

Содержание

1. Оценка основных показателей финансово-хозяйственной деятельности. 3

2. Оценка имущественного положения и финансовых ресурсов. 8

3. Оценка ликвидности и финансовой устойчивости. 11

4 Оценка деловой активности и эффективности деятельности. 14


1. Оценка основных показателей финансово-хозяйственной деятельности

Комплексный анализ финансово-хозяйственной деятельности производился мною на базе реально существующего предприятия ООО «Немецкая химчистка».

В процессе исследования финансово-хозяйственной деятельности были изучены следующие ее составляющие:

- объем реализации и структура предоставляемых услуг;

- состав затрат на осуществление деятельности предприятия;

- материально техническая база предприятия;

- имущественное положение и финансовые ресурсы;

- ликвидность и финансовая устойчивость;

- деловая активность и показатели эффективности деятельности предприятия.

Акцент в ходе проведения исследования делался на финансовые характеристики деятельности предприятия как наиболее важные и информативные.

В процессе анализа объем оказанных услуг и его динамику (см. табл. 1), было выяснено следующее:

1) Объем реализации услуг ООО «Немецкая химчистка» в 2001 году составил 1000900 руб. В 2002 году объем услуг увеличился на 239%, в 2003 году вырос 1%. В целом за анализируемый период увеличение выручки отреализации услуг составило 243%.

2) Характеризуя динамику оказанных услуг по видам, следует подчеркнуть. Наибольший прирост объема оказываемых услуг за анализируемый период наблюдается по таким видам услуг, как стирка белья и спецодежды, чистка изделий из натурального меха и мелкий ремонт изделий из меха, кожи и замши соответственно 495%, 312% и 357%..

Таблица 7

Объем реализации оказанных услуг ООО «Немецкая химчистка и его динамика в период 2001-2003 гг.

Наименование

Сумма, руб.

Изменение

2001г

2002г

2003г

Абсолютное, руб.

Относительное %

2002г /к 2001г

2003г /к 2002г

2003г /к 2001г

2002г /к 2001г

2003г /к 2002г

2003г /к 2001г

Объем оказанных услуг (Выручка от реализации)

10009

00

3392815

3433704

2391915

40889

2432804

239

1

243

в том числе:

чистка и покраска изделий из замши, гладкой кожи, крега и нубука

200180

610707

618067

410527

7360

417887

205

1

209

чистка и покраска дубленок

190171

542850

549393

352679

6542

359222

185

1

189

чистка изделий из натурального меха

100090

373210

412044

273120

38835

311954

273

10

312

мелкий ремонт изделий из кожи, замши и меха

30027

135713

137348

105686

1636

107321

352

1

357

чистка текстильных изделий (пальто, костюмов, платьев, сорочек)

180162

407138

377707

226976

-29430

197545

126

-7

110

чистка ковров и ковровых покрытий

150135

441066

446382

290931

5316

296247

194

1

197

стирка белья и спецодежды

150135

882132

892763

731997

10631

742628

488

1

495

Увеличение объема услуг по стирки белья и спецодежды вызвано заключением контракта на стирку спецодежды с ведущими строительными кампаниями г. Волгограда, такими как ЗАО «Монолитспецстрой», ОАО «Волгаремстрой», ООО «Техтранс» и др., увеличение объема услуг по чистке изделий из натурального меха и мелкому ремонту обусловлено новыми веяниями моды на натуральные меха.

Далее была проанализирована структура предоставляемых услуг. В ходе которой выяснилось, что в 2001 году преобладали услуги по чистке и покраске изделий из кожи и замши и текстильных изделий, то в 2002-2003 года наибольший удельный вес приходился на услуги по стирке белья и спецодежды;

Важным показателем, характеризующим работу предприятия и влияющим на ее результативность, является себестоимость продукции, работ и услуг. Ее анализ производился на основе расчета затрат на рубль продукции, который наглядно показывает прямую связь между себестоимостью и прибылью предприятия. (таблица 2)

Таблица 2

Анализ динамики себестоимости оказанных услуг и уровня затрат на рубль услуг ООО «Немецкая химчистка

Наименование показателя

2001г

2002г

2003г

Изменение

2001 / 2000

2002 / 2001

2002 / 2000

Выручка от реализации услуг, руб.

1000900

3392815

3433704

2391915

40889

2432804

Себестоимость оказанных услуг, руб.

292700

624404

1497621

331704

873217

1204921

Затраты на рубль услуг, руб.

0,29

0,18

0,44

-0,11

0,26

0,15

Характеризуя изменение суммы производственной себестоимости оказанных услуг, следует подчеркнуть, увеличение себестоимости услуг по отношению к предшествующему периоду в 2002 году составило 331704 руб. или 113%, в 2003 году – 873217 руб. или 140%. В целом за анализируемый период себестоимость оказанных услуг выросла на 1204921 руб. или 412% и составила 1497621 руб. Наглядно динамику себестоимости оказанных услуг можно проследить на рисунке 6.

Оценивая динамику затрат, приходящихся на один рубль оказанных услуг, можно заметить, сокращение их доли в 2002 году по отношению к 2001 году с 29 до 18 коп или на 38%, в 2003 году наблюдается увеличение их доли с до 44 коп или на 144%. Более наглядно динамика уровня затрат на рубль оказываемых ООО «Немецкая химчистка» услуг представлена на рисунке 7.

Для более углубленного анализа себестоимости произведенной продукции был проведен анализ состава и структуры затрат ООО «Немецкая химчистка». (таблица 3)

Таблица 3

Структура затрат на оказание услуг ООО «Немецкая химчистка»

Наименование элемента затрат

2001г

2002г

2003г

Сумма, руб.

Удельный вес, %

Сумма, руб.

Удельный вес, %

Сумма, руб.

Удельный вес, %

Материальные затраты

110255

37,7

265874

42,6

689542

46,0

Затраты на оплату труда

75698

25,9

178958

28,7

479238

32,0

Отчисления на социальные нужды

22709

7,8

53687

8,6

143771

9,6

Амортизация

43160

14,7

75980

12,2

102458

6,8

Прочие затраты

40878

14,0

49905

8,0

82612

5,5

Производственная себестоимость оказанных услуг

292 700

35,6

624404

21,5

1 497 621

55,2

Коммерческие расходы

15800

1,9

75865

2,6

355040

13,1

Управленческие расходы

512700

62,4

2210621

75,9

861162

31,7

Общая себестоимость оказанных услуг

821 200

100

2910890

100

2713823

100

На основе приведенных данных можно сделать следующие выводы:

Основные затраты по оказанию услуг химчистки – это материальные затраты и затраты на оплату труда. Доля материальных затрат увеличилась к 2003 г. с 37,7 до 46 %, а доля затрат на оплату труда с 25,0 % до 32 %.

С целью исследования обеспеченности исследуемого предприятия основными фондами и оценки эффективности их использования нами был проведен расчет таких показателей как фондоотдача, рентабельность основных фондов, фондоемкость. (таблица 4)

Таблица 4

Показатели обеспеченности ООО «Немецкая химчистка» основными фондами и эффективности их использования за 2001-2003 гг.

Наименование показателя

Формула расчета

Величина показателя

2001г

2002г

2003г

Доля основных средств в активах, %

Стоимость ОС / Итог баланса -нетто

50

53

34

Коэффициент износа основных средств

Накопленный износ / Первоначальная стоимость ОС

0,73

0,63

0,19

Рентабельность основных фондов, %

Прибыль от продаж / Среднегодовая стоимость ОС

42

96

299

Величина чистой прибыли на 1 руб. основных средств, руб.

Чистая прибыль / Среднегодовая стоимость ОС

0,35

0,67

2,26

Фондоотдача, руб./руб.

Выручка от реализации / Средняя стоимость ОС

2,32

6,76

14,25

Фондоемкость, руб./руб.

Среднегодовая стоимость ОС / Выручка от реализации

0,43

0,15

0,07

В результате проведенного исследования основных фондов было выявлено следующее:

Снижение среднегодовой стоимости основных средств привело к тому, что их доля в общей сумме активов предприятия сократилась с 50% до 34%.

ООО «Немецкая химчистка» к концу анализируемого периода избавилось от старого и неиспользуемого оборудования износ которого составлял 73 % и приобрело новое, в результате чего степень износа составила всего 19%.

Исследуемое предприятие эффективно использует свои производственные фонды, о чем свидетельствует уровень и динамика показателей фондоотдачи и рентабельности основных средств.

2. Оценка имущественного положения и финансовых ресурсов

Имущественное положение ООО «Немецкая Химчистка» было исследовано на основе анализа состава активов и капитала.

Представление об имевших место качественных изменениях в структуре финансовых ресурсов ООО «Немецкая химчистка» (средств и их источников), а также в динамике этих изменений было получено с помощью вертикального и горизонтального анализа баланса. (таблица 5 и 6)

В результате было выявлено, что общий объем вложенных в ООО «Немецкая химчистка» финансовых ресурсов в целом за анализируемый период вырос более чем в два раза (на 438162 руб. или 105%).

На начало анализируемого период доля оборотных активов предприятия составляла 79,5%, а доля внеоборотных активов – 20,5%. К концу 2003 года доля внеоборотных активов увеличилась до 32%.

Наибольший удельный вес в структуре оборотных активов исследуемого предприятия занимают запасы, при чем за анализируемый период наблюдается сокращение доли запасов с 82,7% до 79,2%, это вызвано увеличением доли других видов оборотных активов, так: объем дебиторской задолженности вырос с 12,3% до 16,4%.

2001 год характеризуется сокращение доли собственного капитала, с 39,4 до 12,5%, к концу 2002 года доля финансирования за счет собственных источников финансирования выросла и составила 86,7% в общей сумме капитала, к концу 2003 года доля собственного капитала немного сократилась и составила 82,9%.

В целом за анализируемый период доля собственного капитала выросла с 39,4 до 82,9%.

Доля заемных источников финансирования активов ООО «Немецкая химчистка» сократилась с 60,6 до 17,1%.

Таблица 5

Аналитическая группировка и анализ статей актива баланса ООО «Немецкая химчистка» за 2001-2003гг.

Актив баланса

2001г

2002г

2003г

На начало года

на конец года

Абсолютное отклонение, руб.

Темп роста, %

на конец года

Абсолютное отклонение, руб.

Темп роста, %

на конец года

Абсолютное отклонение, руб.

Темп роста, %

руб.

в % к итогу

руб.

в % к итогу

руб.

в % к итогу

руб.

в % к итогу

Имущество всего

418200

100

1316609

100,0

898409

314,8

576330

100,0

-740279

43,8

856362

100,0

280032

148,6

Иммобилизованные активы

85600

20,5

795400

60,4

709800

929,2

209083

36,3

-586317

26,3

274439

32,0

65356

131,3

Оборотные активы

332600

79,5

521209

39,6

188609

156,7

367247

63,7

-153962

70,5

581923

68,0

214676

158,5

в том числе:

Запасы

275100

82,7

479200

91,9

204100

174,2

259436

70,6

-219764

54,1

460 921

79,2

201485

177,7

Дебиторская заложенность

40900

12,3

30500

5,9

-10400

74,6

47 563

13,0

17063

155,9

95 685

16,4

48122

201,2

Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения

16600

5,0

11509

2,2

-5091

69,3

27128

7,4

15619

235,7

25317

4,4

-1811

93,3

Прочие оборотные активы

0

0

0

0

0

33120

9,0

33120

0

0

-33120

0


Таблица 6

Аналитическая группировка и анализ статей пассива баланса ООО «Немецкая химчистка» за 2001-2003 гг.

Пассив баланса

2001г

2002г

2003г

На начало года

на конец года

Абсолютное отклонение, руб.

Темп роста, %

на конец года

Абсолютное отклонение, руб.

Темп роста, %

на конец года

Абсолютное отклонение, руб.

Темп роста, %

руб.

в % к итогу

руб.

в % к итогу

руб.

в % к итогу

руб.

в % к итогу

Имущество всего

418200

100,0

1316609

100,0

898409

314,8

576330

100

-740279

43,8

856362

100

280032

148,6

Собственный капитал

164600

39,4

164609

12,5

9

100,0

499392

86,7

334783

303,4

710174

82,9

210782

142,2

Заемный капитал

253600

60,6

1152000

87,5

898400

454,3

76938

13,3

-1075062

6,7

146188

17,1

69250

190,0

в том числе:

Долгосрочные обязательства

0

0,0

0

0,0

0

0

0,0

0

0

0,0

0

Краткосрочные кредиты и займы

85500

33,7

182000

15,8

96500

212,9

0

0,0

-182000

0,0

0

0,0

0

Кредиторская задолженность

167400

66,0

970000

84,2

802600

579,5

76938

100,0

-893062

7,9

146188

100,0

69250

190,0

Прочие краткосрочные обязательства

700

0,3

0

0,0

-700

0,0

0

0,0

0

0

0,0

0

Основным источником формирования капитала предприятия является кредиторская задолженность, которая на начало 2001 года составляла в общем объеме 66%, а на протяжении всей оставшейся части анализируемого периода заемный капитал ООО «Немецкая химчистка» формировался полностью за счет кредиторской задолженности. Достаточно весомый вес в структуре заемного капитала на начале 2001 года имели краткосрочные кредиты и займы, составляющие 33,7% в общей сумме заемных источников финансирования, к концу года их доля сократилась до 15,8%, а в последующий период снизилась до нуля.

Следует отметить, в процессе финансирования своей деятельности ООО «Немецкая химчистка» не использует долгосрочных заемных источников финансирования.

3. Оценка ликвидности и финансовой устойчивости

Одними из важнейших характеристик финансово-экономической деятельности любого предприятия являются платежеспособность и финансовая устойчивость. Поэтому в процессе исследования особое внимание было уделено анализу указанных показателей.

Под платежеспособностью понимается способность предприятия рассчитываться по краткосрочной кредиторской задолженности имеющимися в его распоряжении денежными средствами и их эквивалентами.

Стабильность деятельности предприятия в долгосрочной перспективе характеризует понятие финансовая устойчивость.

Для проведения анализа платежеспособности предприятия активы были сгруппированы по степени их ликвидности, а пассивы – по срокам предъявления требований (срокам их погашения).

Показатели платежеспособности и ликвидности исследуемого предприятия приведены в таблице 7.

Таблица 7

Показатели, характеризующие ликвидность и платежеспособность ООО «Немецкая химчистка» за 2001-2003 гг.

Показатели

2001г

2002г

2003г

на начало года

на конец года

Отклоне-ние

на начало года

на конец года

Отклоне-ние

на начало года

на конец года

Отклоне-ние

Общий показатель ликвидности

0,57

0,16

-0,41

0,16

1,80

1,64

1,80

1,37

-0,43

Коэффициент абсолютной ликвидности

0,07

0,01

-0,06

0,01

0,35

0,34

0,35

0,17

-0,18

Коэффициент "критической оценки"

0,23

0,04

-0,19

0,04

0,97

0,93

0,97

0,46

-0,51

Коэффициент текущей ликвидности

1,31

0,45

-0,86

0,45

4,77

4,32

4,77

3,98

-0,79

Коэффициент маневренности

0,21

-0,02

-0,23

-0,02

0,09

0,11

0,09

0,06

-0,04

Доля оборотных средств в активах

20,47

60,41

39,94

60,41

36,28

-24,13

36,28

32,05

-4,23

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами

92,29

-79,30

-171,59

-79,30

138,85

218,15

138,85

158,77

19,92

Коэффициент финансовой независимости

0,39

0,13

-0,27

0,13

0,87

0,74

0,87

0,83

-0,04

Коэффициент финансирования

0,65

0,14

-0,51

0,14

6,49

6,35

6,49

4,86

-1,63

В результате были сделаны следующие выводы.

ООО «Немецкая химчистка» на начало анализируемого периода являлось неликвидным, так как общий показатель ликвидности предприятия не превышал рекомендуемое значение (≥1) и составлял на начало 2001 года 0,57, В 2002 году исследуемому предприятию удалось повысить уровень своей ликвидности, в результате чего общий показатель ликвидности предприятия составил 1,80. Однако к концу 2003 года он снова сократился до 1,37, что характеризует снижение степени ликвидности ООО «Немецкая химчистка». И все же уровень общего показателя ликвидности предприятия на конец 2003 года свидетельствует о ликвидности предприятия.

Коэффициент абсолютной ликвидности ООО «Немецкая химчистка» на начало 2001 года составил 0,07, что означало способность исследуемого предприятия погасить за счет денежных активов 7% своих обязательств. К концу 2003 года коэффициент абсолютной ликвидности составил 0,17. Сложившийся уровень коэффициента абсолютной ликвидности на конец 2003 года свидетельствует о неплатежеспособности предприятия, так как рекомендуемое значение анализируемого показателя лежит в пределах от 0,2 до 0,7.

Коэффициент «критической оценки» показал, что на начало 2001 года предприятие было способно погасить 23% своих краткосрочных обязательств немедленно за счет средств на различных счетах, в краткосрочных ценных бумагах, а также за счет ожидаемых поступлений по расчетам, а к концу 2003 года 46 %. Рекомендуемое значение коэффициента «критической оценки» – более 1,5, а допустимое – от 0,7 до 0,8.

Таким образом, сложившийся уровень коэффициентов абсолютной ликвидности и «критической оценки» подтверждают ранее сделанные выводы о неплатежеспособности предприятия.

Уровень коэффициента текущей ликвидности на конец 2003 года показывает, что исследуемое предприятие ликвидно и способно погасить свои краткосрочные обязательства за счет мобилизации всех оборотных средств, так как уровень анализируемого показателя лежит в оптимальных пределах, более 2.

Согласно коэффициенту маневренности функционирующего капитала 21% функционирующего капитала на начало 2001 года было обездвижено в производственных запасах и долгосрочной дебиторской задолженности, к концу анализируемого периода доля обездвиженного функционирующего капитала ООО «Немецкая химчистка» сократилась до 6%, что является положительным моментом.

Доля собственных оборотных активов предприятия собственными средствами за анализируемый период претерпела значительные колебания, так на начало 2001 года доля собственных оборотных активов составляла 20,47% в общей сумме оборотного капитала, к концу 2003 года доля собственных оборотных средств составила 32,05%. Снижение показателя в динамике не благоприятно для исследуемого предприятия.

Увеличение объемов привлечения заемных источников финансирования в 2001 году вызвало сокращение удельного веса собственных средств в общей сумме источников финансирования с 39% до 13%, о чем свидетельствует динамика коэффициента финансовой независимости. Однако, в 2002 году ООО «Немецкая химчистка» удалось повысить доли собственных источников формирования капитала за счет сокращения объемов привлечения заемного капитала, при этом доля собственных средств составила 87%, к концу 2003 году наблюдается некоторое снижение доли собственного капитала, которая составила 83%. Коэффициент финансовой независимости ООО «Немецкая химчистка» исследуемое предприятие выше рекомендуемого уровня, составляющего не менее 0,5, а это означает что является независимым от кредиторов и заемщиков.

Коэффициент финансирования показывает, что если на начало 2001 года собственные источники финансирования не превышали заемные, то к концу 2002 года величина собственных средств превышала заемные в 6,49 раза, однако, к концу анализируемого периода коэффициент финансирования сократился до 4,86, но все же остался выше рекомендуемого уровня, составляющего более 1.

4 Оценка деловой активности и эффективности деятельности

Несложным, но весьма эффективным по своим аналитическим возможностям является анализ Отчета о прибылях и убытках (Форма N 2), показывающий порядок уровень, структуру и динамику прибыли предприятия. Результаты такого анализа были обобщены в таблице 8.

Таблица 8

Анализ финансовых результатов ООО «Немецкая химчистка», руб.

Наименование показателя

2001г

2002г

2003г

Изменение

2002г /2001г

2003г

/2002г

2003г /2001г

1 Выручка от реализации

1000900

3392815

3433704

2391915

40889

2432804

2 Себестоимость

292700

624404

1497621

331704

873217

1204921

3 Валовая прибыль

708200

2768411

1936083

2060211

-832328

1227883

4 Коммерческие расходы

15800

75865

355 040

60065

279175

339240

5 Управленческие расходы

512700

2210621

861162

1697921

-1349459

348462

6 Прибыль (убыток) от продажи

179 700

481925

719881

302225

237956

540181

7 Операционная прибыль

0

-64006

-26 586

-64 006

37 420

-26 586

8 Внереализационная прибыль (убыток)

-6600

-83136

-119 745

-76 536

-36 609

-113145

9 Прибыль (убыток) до налогообложения

173100

334783

573550

161683

238767

400450

10 Налог на прибыль

15000

0

28237

-15000

28237

13237

11 Чистая прибыль

158100

334783

545313

176683

210530

387213

На основе полученных данных можно было выявлено, что исследуемое предприятие наращивает объемы реализации продукции, в целом за исследуемый период увеличение объемов реализации продукции ООО «Немецкая химчистка» составляет 2432804 руб. или 243%.

Прослеживая динамику валовой прибыли исследуемого предприятия, следует подчеркнуть, что если в 2002 году наблюдался прирост валовой прибыли почти в три раза, то в 2003 году по отношению к 2002 году наблюдается снижение объема валовой прибыли на 832328 руб. В целом за исследуемый период прирост валовой прибыли ООО «Немецкая химчистка» составил 1227883 руб. или 173%.

Суммы коммерческих и управленческих расходов за анализируемый период возросли соответственно на 339240 руб. (в 21 раз) и 348462 руб. или 68%.

Наблюдается увеличение прибыли от реализации услуг с 179700 до 719881 руб.: на 540181 руб. или 301%.

Операционная и внереализационная деятельность ООО «Немецкая химчистка» в течение всего исследуемого периода убыточны, при чем если в 2003 году наблюдается снижение убытков по опреационной деятельности на 26586 руб., то убытки по внереализационной деятельности возрастаю.

На основе анализа динамики чистой прибыли за анализируемый период, следует заметить, в 2002 году по отношению к предшествующему году наблюдается увеличение чистой прибыли на 112%, в 2003 году по отношению к 2002 году – на 63%. В целом за анализируемый период динамика чистой прибыли ООО «Немецкая химчистка» положительна и составляет 387213 руб.

Расчет относительных показателей эффективности деятельности предприятия и его деловой активности обобщим в таблице 24.

Таблица 24

Оценка показателей деловой активности и эффективности деятельности ООО «Немецкая химчистка»

Наименование показателя

Формула расчета

Величина показателя

2001г

2002г

2003г

1 Оценка деловой активности

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности

Валовая прибыль/Средняя дебиторская задолженность

19,84

70,93

27,03

Продолжительность оборота средств в расчетах (в днях)

360 дней / Оборачиваемость дебиторской задолженности

18

5

13

Коэффициент оборачиваемости ТМЗ

Себестоимость реализованной продукции/(ТМЗ + РБП)

0,99

2,16

5,24

Продолжительность оборота ТМЗ

360 дней / Оборачиваемость ТМЗ

364

167

69

Коэффициент оборачиваемость кредиторской задолженности (в днях)

Средняя кредиторская задолженность * 360 дней/ Себестоимость

699

302

27

Коэффициент погашения дебиторской задолженности

Дебиторская задолженность /Валовая прибыль

0,05

0,01

0,04

Оборачиваемость собственного капитала (в оборотах)

Валовая прибыль / Величина собственного капитала

4,3

8,34

3,2

Оборачиваемость совокупного капитала (в оборотах)

Валовая прибыль/ Итог среднего баланса-нетто

0,82

2,92

2,7

Оборачиваемость денежных средств (в оборотах)

Валовая прибыль/Средние остатки денежных средств

50,39

143,3

73,83

Оборачиваемость текущих активов (оборотных средств)

Валовая прибыль/Средняя величина оборотных активов

1,66

6,23

4,08

2 Оценка рентабельности

Рентабельность продукции, %

Валовая прибыль / Выручка от реализации

70,76

81,6

56,38

Рентабельность основной деятельности %

Прибыль от продажи/Себестоимость

61,39

77,18

48,07

Рентабельность совокупного капитала %

Чистый доход/Итог баланса

17,34

35,37

76,12

Рентабельность собственного капитала %

Чистый доход/ Величина собственного капитала

91,37

100,84

90,17

Оценка показателей деловой активности ООО «Немецкая химчистка» показала:

- за анализируемый период оборачиваемость дебиторской задолженности увеличилась с 19,84 до 27,03 раз в год, что вызвало сокращение длительности оборота средств в расчетах на 5 дней (13 – 18). В результате ускорения оборачиваемости дебиторской задолженности и сокращения длительности ее оборота срок погашения дебиторской задолженности перед анализируемым предприятием сократился с 6 месяцев (12*0,5) до 4,8 месяца (12*0,4);

- оборачиваемость товарно-материальных запасов (ТМЗ) за анализируемый период выросла, так в 2002 году она увеличилась с 0,99 до 2,16 раз в год, а в 2003 году возросла до 5,24 раз в год, что вызвало сокращение продолжительности оборота материальных запасов и затрат анализируемого предприятия более чем в восемь раз, а именно на 295 дня (69 – 364);

- коэффициент оборачиваемости собственного капитала в 2002 году вырос с 4,3 до 8,34 раз в год, а в 2003 году сократился до 3,2 раз в год, что ниже уровня 2001 года и неблагоприятно для предприятия;

- в 2001 году наблюдается повышение оборачиваемости совокупного капитала с 0,82 до 2,92 раз в год, однако, в 2003 году происходит замедление оборачиваемости совокупного капитала ООО «Немецкая химчистка» до 2,7 раз в год. В целом за анализируемый период коэффициента ресурсоотдачи повысился с 0,82 до 2,7;

- повысилась скорость оборота денежных средств, о чем свидетельствует рост коэффициента их оборачиваемости с 50,39 до 73,83 раз в год;

- скорость оборота мобильных средств (текущих активов) в 2002 году выросла с 1,66 до 6,23 раз в года, а в 2003 году снизилась по отношению к 2002 году до 4,08 раз в год. В целом за анализируемы период оборачиваемость оборотных средств (текущих активов) выросла почти в 2,5 раза.

Подводя итоги проведенного анализа деловой активности ООО «Немецкая химчистка» следует отметить, что если в 2002 году наблюдалось ее повышение, то в 2003 году по отношению к предшествующему году деловая активность анализируемого показателя несколько сократилась. В целом за анализируемый период наблюдается повышение деловой активности исследуемого предприятия.

Характеризуя результативность деятельности ООО «Немецкая химчистка», следует отметить, предприятие высоко-рентабельно: так коэффициент рентабельности основной его деятельности на конец анализируемого периода составляет 48,07%. Таким образом, с каждого рубля, затраченного на оказание и реализацию услуг, анализируемое предприятие имеет прибыль в размере 48 коп. Однако, наблюдается снижение уровня рассмотренного показателя за анализируемый период на 22% ((48,07-61,39)/61,39*100%), а по отношению к 2002 году на 38%., что вызвано увеличением себестоимости оказываемых услуг.

Наблюдается снижение показателя рентабельности продукции оказываемых услуг предприятия с 70,76 до 56,38%. Оценивая уровень анализируемого показателя, можно отметить, что ООО «Немецкая химчистка» оказывает высоко-рентабельные услуги

Характеризуя динамику эффективности использования капитала исследуемого предприятия можно отметить рост показателя рентабельности совокупного капитала с 17,34 до 76,12%, однако в 2003 году наблюдается снижение рентабельности собственного капитала по отношению к 2001 году на 1%, а по отношению к 2002 году на 11%. Оценивая уровень анализируемых показателей можно отметить, что ООО «Немецкая химчистка» очень эффективно использует вложенный в него капитал.

Выводы и предложения

По данным произведенной комплексной оценке финансово-хозяйственной деятельности предприятия выяснилось следующее:

Общий объем вложенных в ООО «Немецкая химчистка» финансовых ресурсов в целом за анализируемый период вырос более чем в два раза, что свидетельствует о развитии предприятия.

Основным источником финансирования активов предприятия на начало анализируемого периода являлся заемный капитал, занимающий 60,6% в общем объеме источников финансирования, к концу его доля значительно сократилась. Доля собственного капитала выросла с 39,4 до 82,9%.

Основным источником формирования заемного капитала является кредиторская задолженность.

Сложившаяся картина значений коэффициентов ликвидности ООО «Немецкая химчистка» позволяет сделать вывод о текущей неплатежеспособности исследуемого предприятия, при чем данная картина прослеживается в течение всего анализируемого периода.

Финансовое состояние исследуемого предприятия характеризуется как неустойчивое, сопряженное с нарушением платежеспособности, при котором все же сохраняется возможность восстановления равновесия за счет пополнения источников финансирования оборотного капитала за счет собственных средств.

Анализ финансовых результатов деятельности показал:

В целом за исследуемый период увеличение объемов реализации продукции ООО «Немецкая химчистка» составило 243%.

Прирост валовой прибыли ООО «Немецкая химчистка» составил 173%. Он обусловлен превышением темпов роста реализации продукции над темпами прироста ее себестоимости, именно благодаря этому факту динамика прибыли в целом положительна.

Операционная и внереализационная деятельность предприятия убыточна.

Динамика чистой прибыли ООО «Немецкая химчистка» положительна и составляет 387213 тыс. руб. за три года.

Эффективность использования основных фондов выросла на 6,39 руб. с каждого рубля вложенного в основные фонды или на 390%, что благоприятно для ООО «Немецкая химчистка».

Наблюдается повышение деловой активности исследуемого предприятия.

Предприятие высоко-рентабельно: так коэффициент рентабельности основной его деятельности на конец анализируемого периода составляет 48,07%.

Для улучшения финансовой деятельности ООО «Немецкая химчистка» необходимо обеспечить его платежеспособность и устранить убыточность внереализационной деятельности.

Основным резервом повышения платежеспособности исследуемого предприятия в процессе осуществления им своей деятельности является снижение объемов кредиторской задолженности.

Для обеспечения платежеспособности ООО «Немецкая химчистка» объем его кредиторской задолженности необходимо сократить и обеспечить поддержание кредиторской задолженности в пределах от 36167 руб. до 604783 руб. При этом ООО «Немецкая химчистка» потеряет возможность наращивания своего собственного капитала за счет использования заемных средств от 3,6% до 12,6%, однако, уровень рентабельности собственного капитала предприятия останется на высоком уровне и составит 90%.

Кредиторская задолженность любого предприятия включает товарный (коммерческий) кредит и внутреннюю кредиторскую задолженность.

Анализ динамики и структуры кредиторской заложенности, проведенный во второй главе работы показал, что объем товарного кредита ООО «Немецкая химчистка» при наращивании объема реализации услуг сократился, а объем внутренней кредиторской задолженности предприятия перед персоналом, бюджетом и внебюджетными фондами сильно вырос. Следовательно руководству ООО «Немецкая химчистка» необходимо делать наибольший акцент на сокращение внутренней кредиторской задолженности.

Для сокращения объемов внутренней кредиторской задолженности можно порекомендовать:

выявить просроченную кредиторскую задолженность и сократить ее долю в общей сумме заемного капитала путем составления графика погашения кредиторской задолженности;

ужесточить платежную дисциплину с целью недопущения просроченных платежей, вызывающих дополнительные расходы на выплату штрафных санкций и установления максимального уровня (лимита) кредиторской задолженности.

установить пределы товарного (коммерческого) кредита при приобретении сырья и материалов у поставщиков, что позволит сократить риск неплатежеспособности, инфляционный и кредитный риски, а также снизить концентрацию кредитного риска.

Для устранения убыточности внереализационной деятельности ООО «Немецкая химчистка» рекомендуется пересмотреть действующую учетную политику предприятия в части отнесения затрат арендной платы за аренду помещений, используемых под приемные пункты, не к внереализационным расходам, а к коммерческим расходам.

Скачати

Схожі роботи