Реферати » Економіка підприємства

АФХД

Повний текст роботи з малюнками та таблицями доступний при скачуванні. Скачати
Дата введення: 2015-09-17       24 ст.

АФХД

Содержание

1 Введение.. 3

2 АНАЛИТИЧЕСКАЯ ЧАСТЬ.. 8

2.1 Экспресс-диагностика финансовой отчетности. 8

2.2 Оценка имущественного положения организации. 12

2.3 Оценка платежеспособности организации. 14

2.4 Оценка финансовой устойчивости. 15

2.5 Оценка деловой активности. 17

3 Проектная часть.. 19

4 Заключение.. 21

5 Список использованной литературы... 23

6 Приложения.. 24

1 Введение

ООО " Альянс " создавалось как ТОО «Альянс» Организация занимается осуществлением поставок и торговлей портьерной и тюлевой ткани.

Предметом деятельности Общества являются: хозяйственная и коммерческая деятельность, направленная на наиболее полное удовлетворение потребностей экономики страны и населения в разнообразных качественных товарах текстильной промышленности, развитие предпринимательской деятельности и получение прибыли, удовлетворение общественных потребностей в портьерной и тюлевой тканях.

Целью деятельности Общества является:

· содействие наиболее полному удовлетворению потребностей клиентов в вышеуказанных товарах;

· реализация на основе полученной прибыли социально - экономических интересов Участников Общества;

· получение прибыли.

Общество является самостоятельной хозяйственной единицей, действующего на основании полного хозяйственного расчета, самофинансирования и самоокупаемости.

Основными видами хозяйственной деятельности являются:

· оптово-розничная торговля портьерной и тюлевой тканью.

Основной функцией Общества является доведение товаров от производителя к потребителю, над этим трудится 28 человек, такова численность работающих в организации.

Для осуществления своей деятельности Общество имеет магазин площадью 80 м2, в котором для удобства покупателей предоставлен большой выбор портьерной и тюлевой ткани, а также сопутствующих аксессуаров..

Организационная структура управления Общества представлена на рисунке.

Генеральный директор

Зам. директора по реализации

Зам. директора по поставкам

Гл. бухгалтер

Магазин

Служба снабжения

Финансовая служба

>

Транспортная служба

Рисунок 1‑1Организационная структура управления

Существующую систему управления анализируемого предприятия можно отнести к функциональному типу. В основе формирования функциональной структуры управления лежит принцип полноправного распорядительства: каждый руководитель имеет право давать указания по вопросам, входящим в его компетенцию. Это создает условия для формирования аппаратов специалистов, которые в силу своей компетенции отвечают только за определенный участок работы.

Такая децентрализация работ между подразделениями позволяет ликвидировать дублирование в решении задач управления отдельными службами и создает возможность для специализации подразделений по выполнению работ, единых по содержанию и технологии,что значительно повышает эффективность функционирования аппарата управления.

Генеральный директор ООО «Альянс» координирует работу всего предприятия, определяя стратегию и тактику организации на перспективу и ближайшее время. Генеральный директор координирует работу предприятия через своих заместителей.

Зам. директора по поставкам руководит службой снабжения. Служба занимается всеми вопросам, касающимися заключения договоров на поставку и непосредственной доставкой товаров. Отвечает за качество продукции поставляемой по договорам с предприятиями. Данная служба состоит из 14 менеджеров по закупкам;

Зам директора по реализации отвечает за сбыт продукции. Он руководит процессом расстановки и выкладки товара. В его подчинении работают 8 менеджеров по продажам и 2 кассира. Также он отвечает за бесперебойное обеспечение торгово-технологического процесса всеми необходимыми товарами и материалами. Занимается заключением договоров на оптовую продажу продукции. Обеспечивает своевременную доставку проданных товаров потребителям.

Главный бухгалтер отвечает за правильное и своевременное ведение бухгалтерского и налогового учета и своевременную сдачу отчетности.

Главный бухгалтер возглавляет работу финансовой службы, котораяведет всю необходимую документацию по учету производимых затрат, отчетность перед налоговой инспекцией, расчеты с поставщиками и потребителями, расчеты с работниками предприятия. В обязанности главного бухгалтера входит: долгосрочное финансовое планирование совместно с руководителем снабженческо-сбытовой службы, составление бюджетов, финансовый контроль. Он ведет бухгалтерский учет, составляет финансовые отчеты. Управляет кредитными программами, получает и распределяет наличные средства. Т.е. фактически выполняет функции финансового директора предприятия. Под его руководством работает бухгалтер и кассир. Также бухгалтер отвечает за оформлением необходимой документации по кадрам предприятия в соответствии с трудовым законодательством. Вего обязанности входит работа с кадрами, он осуществляет наем работников, разработку мероприятий по повышению их производительности, и определяет систему премий.

Важнейшими направлениями финансовой работы на предприятии являются:

- финансовое планирование;

- оперативная работа;

- контрольно-аналитическая работа.

Финансовое планирование занимает важное место в организации финансовой деятельности ООО «Альянс». В ходе финансового планирования всесторонне оценивается финансовое состояние предприятия, определяется возможность увеличения финансовых ресурсов и выявляются направления наиболее эффективного их использования.

Финансовое планирование осуществляется на основе анализа информации о финансах предприятия, получаемой из бухгалтерской, статистической и управленческой отчетности.

В структуре компании отсутствует отдел контроля качества продукции и непосредственно должность товароведа. Функции контроля качества продукции возложены на зам .директора по поставкам.

На наш взгляд совмещение функций поставок и контроля качества продукции отрицательно сказывается на работе предприятия в целом. Т.к. большая перегруженность Зам. директора по поставкам не позволяет эффективно выполнят свои обязанности в плане контроля качества. Предприятию необходимо разграничить службу снабжения и службу контроля качества продукции, ввести должность заместителя директора по качеству.

В функции отдела качества включить функции, которые заключаются в анализе качества предоставляемых образцов продукции перед заключением договора на поставку, функции контроля качества привезенной продукции, функции контроля и исполнения претензий со стороны основных потребителей данной продукции.

Обязанности работников достаточно четко разграничены по их основным функциям. Каждый работник выполняет свои определенные обязанности, имеет четкое представление о требованиях должности. Однако в процессе деятельности приходится из-за некоторого дублирования учета информации согласовывать действия менеджера с бухгалтерской службой, в результате иногда возникают ситуации, когда в отсутствие бухгалтера менеджер не может принять решение.

Несмотря на то, что иерархические структуры управления в настоящее время признаны во всем мире наиболее эффективными, они обладают рядом существенных недостатков, а именно:

· порождают между людьми отношения подчинения, зависимости экономического и социального характера;

· дают преимущественное право одним работникам принимать решения в отношении других, ставя последних в личную зависимость от первых;

· допускают, чтобы меньшинство принимало решение за большинство;

· не позволяют полностью регламентировать деятельность работника управленческого звена;

· решение ряда вопросов отдается на личное усмотрение руководителя, что может быть использовано им в корыстных целях.

Наличие в любой иерархической системе указанных недостатков ведет к тому, что со временем в работе деловой организации накапливается влияние отрицательных тенденций. Часто их называют патологиями системы управления по аналогии с медицинским термином, характеризующим наличие болезненных отклонений в человеческом организме. Если не принять своевременных мер по коррекции системы управления организацией, то начинают возникать проблемные ситуации, которые, в конечном счете, могут привести к гибели всей организации.

2 АНАЛИТИЧЕСКАЯ ЧАСТЬ

2.1Экспресс-диагностика финансовой отчетности

Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия начинается с агрегирования отчетных форм. Это достигается агрегированием форм отчетности. Проведем анализ отчетности исследуемого предприятия.

Таблица 2.1

Сводный баланс

Актив

2005

2006

Пассив

2005

2006

Внеоборотные активы

2 275

3 214

Капитал и резервы

8 500

8 940

Оборотные активы

11 620

10 790

Долгосрочные обязательства

0

0

запасы

8 978

8 014

Краткосрочные обязательства

5 395

5 064

дебиторская задолженность

1 404

1 479

денежные средства

180

199

прочие оборотные активы

1 058

1 098

Итого

13 895

14 004

Итого

13 895

14 004

Рисунок 3‑1Структура активов

Рисунок 3‑2Структура пассивов

Основную долю в структуре активов составляют оборотные активы. Основная доля в структуре оборотных активов принадлежит запасам готовой продукции.

За исследуемый период наблюдается рост внеоборотных и оборотных активов и соответственно валюты баланса. Рост внеоборотных активов говорит о том, что предприятие инвестирует средства в развитие материально-технической базы.

Рост оборотных активов обусловлен ростом дебиторской задолженности, денежных средств и прочих оборотных активов.

Финансирование активов осуществляется в основном за счет собственных средств предприятия. Основную долю в структуре пассивов занимает собственный капитал.

В структуре пассивов отсутствует долгосрочный заемный капитал. Краткосрочные заемные средства составляют примерно 1/3 часть капитала фирмы. Положительной тенденцией является рост собственного капитала, что является следствием прибыльности деятельности предприятия и оценивается положительно.

Основные финансовые результаты отражены в таблице

Таблица 2.2

Финансовые результаты ООО «Альянс»

Наименование показателя

2005

2006

Выручка от продаж

54 281

49 916

Расходы по реализации

48 855

46 530

Прибыль от продаж

5 426

3 386

Прочие операционные, внереализационные доходы/расходы (сальдо)

653

656

Прибыль до налогообложения

4 773

2 730

Налог на прибыль

1 146

655

Чистая прибыль

3 627

2 075

Рисунок 3‑3Динамика финансовых результатов

Основным показателем, характеризующим деятельности предприятия является показатель чистой прибыли. Чистая прибыль на конец периода составляет 2075 тыс. руб. Т.е предприятие функционирует успешно и имеет прибыль, что говорит о рентабельности деятельности.

Данные таблицы и рисунка наглядно демонстрируют снижение показателей финансовых результатов.

Наблюдается снижение основных показателей финансовых результатов - показателей выручки, расходов и прибыли. Что указывает на наличие определенных проблем в функционировании предприятия.

Таблица 2.3

Анализ основных показателей

Норма

2 005

2 006

Рабочий капитал

разд.2-разд.5>0

6 225

5 726

Ликвидность баланса

разд.2/разд.5>=2

2,15

2,13

Финансовая устойчивость

разд.3>разд.4+разд.5

3 105

3 876

Правило левой и правой руки

разд.1<=разд.3+разд.4

-6 225

-5 726

Организация обеспечена рабочим капиталом (собственными оборотными средствами). Его абсолютная величина на конец 2006 года составляет 5726 тыс. руб.

Критерием ликвидности выступает двукратное превышение оборотных активов над краткосрочными обязательствами. Данное условие на исследуемом предприятии выполняется. Коэффициент ликвидности баланса в 2006 году 2,13.

Показателем финансовой устойчивости организации является структура капитала. Формальным признаком финансовой устойчивости является превышение собственным капиталом заемного. Данное условие на предприятии также выполняется. Превышение собственного капитала над заемным составляет 3867 тыс. руб.

Правило «левой и правой руки» указывает на возможность предприятия рассчитаться по долгосрочным обязательствам при сохранении своих долгосрочных активов, т.е. внеоборотные активы должны быть покрыты долгосрочным капиталом. На нашем предприятии внеоборотные активы покрываются за счет собственного капитала, т.е. данное условие выполняется и можно сказать. Что предприятие способно рассчитаться по своим обязательствам.

2.2 Оценка имущественного положения организации

Имущественное положение характеризуется величиной, составом и состоянием активов в балансе организации.

Основной имущества организации являются основные средства. Их состав и первоначальная стоимость приведены в таблице

Таблица 2.4

Состав, структура и динамика основных средств

Структура и динамика основных фондов

Стоимостная оценка, тыс. руб

Горизонтальный и трендовый анализ

Вертикальный анализ, уд. вес, в %

2 005

2 006

2006 к 2005

2005

2006

Здания и Сооружения

1 120

1 120

0

100%

31%

24%

Машины и оборудование

206

285

79

138%

6%

6%

Транспортные средства

2 210

3 201

991

145%

61%

67%

Другие виды основных средств

85

140

55

165%

2%

3%

Итого

3 621

4 746

1 125

131%

100%

100%

Рисунок 3‑4Структура основных средств

Основную долю в структуре основных средств занимают транспортные средства. Вторая по величине доля принадлежит Зданиям и сооружениям. Доля оборудования и прочих основных средств незначительна.

Таблица 2.5

Расчет степени годности основных средств

2005

2006

Первоначальная стоимость, тыс. руб.

начисленный износ, тыс. руб.

Остаточная стоимость, тыс. руб.

Степень годности, %

Первоначальная стоимость, тыс. руб.

начисленный износ, тыс. руб.

Остаточная стоимость, тыс. руб.

Степень годности, %

Здания и Сооружения

1 120

900

220

20%

1 120

940

180

16%

Машины и оборудование

309

89

220

71%

320

110

210

66%

Транспортные средства

3 450

1 600

1 850

54%

4 102

1 279

2 823

69%

Другие виды основных средств

85

64

21

25%

100

70

30

30%

Итого

4 964

2 689

2 275

46%

5 642

2 428

3 214

57%

Анализ степени годности основных средств показал, что наибольший износ на конец периода имеют здания и сооружения и другие виды основных средств. Степень изношенности оборудования и транспортных средств не превышает 50%, что положительно характеризует состояние данных основных фондов. В целом степень годности основных средств составляет 57%.

Таблица 2.6

Анализ имущества

2 005

2 006

Сумма хозяйственных средств

13 895

14 004

Удельный вес внеоборотных активов в валюте баланса

16%

23%

Доля основных средств во внеоборотных активах

100%

100%

Коэффициент износа

54%

43%

Коэффициент годности

46%

57%

Коэффициент реальной стоимости имущества

81%

80%

Сумма хозяйственных средств предприятия увеличилась. Доля внеоборотных активов в структуре активов предприятия выросла за период с 16% до 23%. Доля основных средств во внеоборотных активах – 100%, т.е. внеоборотные активы представлены основными средствами.

Коэффициент износа внеоборотных активов за период снизился с 54% до 43%, а коэффициент годности соответственно вырос с 46% до 57%, что говорит о том. Что на предприятии идет процесс обновления основных средств.

Коэффициент реальной стоимости имущества есть частное от деления материальных активов (внеоборотных активов и запасов) на валюту баланса. Он составляет 80%.

2.3 Оценка платежеспособности организации

Оценка платежеспособности представляет собой оценку финансового состояния организации на краткосрочную перспективу и производится по краткосрочным активам и пассивам. В наиболее общем виде оценка финансового состояния на краткосрочную перспективу показывает, может ли организация своевременно и в полном объеме произвести расчеты по краткосрочным обязательствам.

Показатели, с помощью которых оценивается платежеспособность организации приведены в таблице.

Таблица 2.7

Показатели платежеспособности

2005

2006

Норма

Собственные оборотные средства (рабочий капитал, функционирующий капитал, чистые активы

Оборотные активы - Краткосрочные пассивы

6 225,00

5 726,00

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами

Собственные обор средства / Оборотные активы

0,54

0,53

>0,1

Коэффициент текущей ликвидности (общий коэффициент покрытия, коэффициент общей ликвидности)

Оборотные активы/Краткосрочные пассивы

2,15

2,13

1,5 - 2

Коэффициент быстрой ликвидности (коэффициент промежуточной ликвидности, коэффициент срочной ликвидности

(Денежные средства + дебиторская задолж+Кратк. Фин. влож)/ Краткосрочные обязательства

0,33

0,50

0,6 - 1

Коэффициент абсолютной ликвидности (коэффициент платежеспособности, "кислотный тест"

Денежные средства / Краткосрочные обязательства

0,03

0,04

0,2 -0,5

Собственные оборотные средства (рабочий капитал, функционирующий капитал, чистые активы и др.) - абсолютный показатель, показывающий какая сумма оборотных средств останется в распоряжении организации после расчетов по краткосрочным обязательствам. В некотором смысле это характеристика свободы финансового маневра на ближайшую перспективу. В нашем случае СОС составляют 5726 тыс. руб на конец 2006 года.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами показывает, что покрытие оборотных активов собственным капиталом составляет 53%. Можно сказать, что у предприятия имеется достаточно оборотных средств для погашения краткосрочных обязательств.

Коэффициент текущей ликвидности показывает, что на рубль текущей краткосрочной задолженности приходится 2,13 руб оборотных средств. Данный показатель выше нормы, поэтому можно сказать о хорошем уровне ликвидности исследуемого предприятия.

Коэффициент быстрой ликвидности рассчитывается по более узкому кругу показателей оборотных активов (дебиторской задолженности, денежным средствам и приравненным к первому уровню ликвидности краткосрочным финансовым вложениям). Данный коэффициент на конец 2006 года немного ниже нормы.

Коэффициент абсолютной ликвидности – наиболее жесткий критерий ликвидности. Он показывает, что только 4% краткосрочных заемный средств может при необходимости быть погашена немедленно. Данный коэффициент ниже нормы. Поэтому баланс предприятия нельзя назвать абсолютно ликвидным.

2.4 Оценка финансовой устойчивости

Одной из важнейших характеристики финансового состояния организации является стабильность ее деятельности с позиции долгосрочной перспективы. Показатели, с помощью которых можно произвести оценку финансового состояния на долгосрочную перспективу приведены в таблице.

Таблица 2.8

Показатели финансовой устойчивости

Наименование показателя

Норма

2005

2006

Расчет

Коэффициент автономии (коэффициент концентрации собственного капитала, коэффициент независимости),

0,5-0,8

0,61

0,64

СК - собственный капитал/ВБ - валюта баланса

Коэффициент зависимости / коэффициент концентрации заемного капитала

0,2-0,5

0,39

0,36

ЗК- заемный капитал (долгосрочые и краткосрочные обязательства предприятия)/ВБ - валюта баланса

Коэффициент структуры долгосрочных вложений / коэффициент покрытия внеоборотных активов / коэффициент дологосрочной структуры баланса.

>=1

3,74

2,78

ДП - - долгосрочные пассивы (итог раздела 3+4) /ВОА - внеоборотные активы предприятия Коэффициент показывает долю, которую составляют долгосрочные обязательства в объеме внеоборотных активов предприятия.

Коэффициент финансирования (коэффициент соотношения собственных и заемных средств),

0,63

0,57

ЗК - заемный капитал/СК - собственный капитал предприятия

Коэффициент автономии показывает, что 64% средств предприятия – это собственные средства. Данный коэффициент в пределах нормы, поэтому можно сказать, что все обязательства предприятия покрываются собственными источниками финансирования.

Коэффициент зависимости / коэффициент концентрации заемного капитала дополняет предыдущий показатель и характеризует долю заемного капитала в обороте организации. Рекомендуемое значение показателя - 0,2-0,5. Доля заемного капитала на конец 2006 года 36%. Данный показатель в пределах нормы, что также характеризует финансовое положение предприятия как устойчивое.

Коэффициент структуры долгосрочных вложений показывает, что финансирование активов долгосрочного характера происходит за счет долгосрочных источников финансирования, а именно за счет собственного капитала.

Коэффициент финансирования показывает. Что на рубль собственных средств приходится 0,57 руб заемных средств. Динамика данного коэффициента за период показывает снижение, что является положительным моментом и также положительно характеризует финансовое положение предприятия.

По результатам расчета вышеприведенных показателей можно сделать вывод о хорошей финансовой устойчивости исследуемого предприятия.

2.5 Оценка деловой активности

Анализ деловой активности проведем на основе данных баланса и отчета о прибылях и убытках. Расчет данных показателей представлен в таблице.

Таблица 2.9

Показатели деловой активности

2005

2006

Период оборота оборотных активов (длительность оборота активов в днях)

Оборотных активов

77,07

77,82

Запасов

59,54

57,80

дебиторской задолженности

9,31

10,67

Денежных средств

1,19

1,44

Прочих оборотных активов и краткосрочных фин. Вложений

1,26

6,09

Операционный цикл в днях

71,31

75,99

Период оборота кредиторской задолженности

35,78

36,52

Финансовый цикл в днях

35,53

39,46

Сумма периодов оборотов отдельных составляющих активов (запасов, дебиторской задолженности, денежных средств и прочих оборотных активов) называется операционным циклом. Операционный цикл показывает период полного оборота денежных средств, инвестированных в оборотные активы, в процессе которого происходит смена их форм:

- использование денежных средств на приобретение запасов материальных оборотных активов;

- преобразование в процессе производственной деятельности запасов в готовую продукцию;

- реализация готовой продукции и ее преобразование в дебиторскую задолженность;

- погашение дебиторской задолженности в виде поступления денежных средств в счет оплаты произведенной ранее отгрузки.

Продолжительность операционного цикла за период выросла и составила 76 дней.

Финансовый цикл меньше операционного цикла на период оборота текущей кредиторской задолженности. Финансовый цикл за период также увеличился и составил на конец 2006 года 40 дней.

В отдельную группу при оценке деловой активности выделяются показатели рентабельности. Рентабельность представляет собой обобщающую оценку эффективности использования ресурсов предприятия и рассчитывается как частное от деления прибыли (дохода) на ресурсы. В числителе могут использоваться маржинальный доход (выручка -переменные затраты), прибыль от продаж или операционная прибыль (выручка - себестоимость), прибыль до налогообложения (налогооблагаемая прибыль), прибыль после налогообложения (чистая прибыль).

Показатели рентабельности приведены в таблице.

Таблица 2.10

Показатели рентабельности

Наименование показателя рентабельности

2005

2006

Коммерческая рентабельность (рентабельность продаж)

Маржинальный доход*100%/Выручка от продаж

41,3

44,8

Операционная прибыль*100%/Выручка от продаж

10,0

6,8

Прибыль до налогообложения*100%/Выручка от продаж

8,8

5,5

Чистая прибыль*100%/Выручка от продаж

6,7

4,2

Хозяйственная рентабельность / рентабельность хозяйственной деятельности

Маржинальный доход*100%/Расходы

70,32

81,05

Операционная прибыль*100%/Расходы

17,03

12,28

Прибыль до налогообложения*100%/Расходы

14,98

9,90

Чистая прибыль*100%/Расходы

11,38

7,53

Экономическая рентабельность / рентабельность активов / рентабельность имущества

Маржинальный доход*100%/Активы

161,29

159,57

Операционная прибыль*100%/Активы

39,05

24,18

Прибыль до налогообложения*100%/Активы

34,35

19,49

Чистая прибыль*100%/Активы

26,11

14,82

Финансовая рентабельность / рентабельность собственного капитала / рентабельность инвестиций

Маржинальный доход*100%/Собственный капитал (инвестиции)

263,66

249,96

Операционная прибыль*100%/Собственный капитал (инвестиции)

63,84

37,87

Прибыль до налогообложения*100%/Собственный капитал (инвестиции)

56,15

30,54

Чистая прибыль*100%/Собственный капитал (инвестиции)

42,68

23,21

Коммерческая рентабельность рассчитанная по маржинальному доходу выросла за период, что обусловлено превышением темпов снижения себестоимости над темпами снижения выручки. Однако рентабельность рассчитанная по остальным показателям прибыли за период снизилась.

Превышение темпов снижения себестоимости над темпами снижения выручки говорит о снижении себестоимости реализованной продукции, что было достигнуто за счет закупки и продажи более дешевой продукции. Однако снижение остальных показателей рентабельности говорит, что в конечном итоге расходы предприятия увеличились. Одной из причин этого является увеличение доли возврата продукции за счет брака и ненадлежащего качества.

Динамика показателей хозяйственной, экономической и финансовой рентабельности аналогична.

Качество продукции предприятия является залогом эффективности его деятельности поэтому данному вопросу необходимо уделить более пристальное внимание.

3 Проектная часть

Проведенный анализ предприятия позволил составить представлении о финансово-хозяйственной деятельности и наличии некоторых проблем функционирования. В связи с этим в данной главе составим оптимальный для данной организации баланс.

У анализируемого предприятия нет очевидных финансовых проблем. В качестве недостатка может быть отмечена консервативная финансовая политика, ориентированная на использование преимущественно собственных источников финансирования и недостаточное привлечение заемного капитала.

Данному предприятию может быть рекомендовано совершенствование политики заимствований. В этих целях без потери финансовой устойчивости можно увеличить агрегат «Краткосрочные обязательства» до 5400 тыс. руб, а полученные средства направить на пополнение оборотных активов.

Таблица 3.1

Составление оптимального баланса

2006

Экспресс-диагностика

Оптимальный баланс

Актив

Пассив

Актив

Пассив

3 214

8 940

предприятие ликвидно, финансово устойчиво по структуре пассива, правило "левой и правой руки" выполняется

3 214

8 940

10 790

0

11 126

0

5 064

5 400

14 004

14 004

14 340

14 340

Таблица 3.2

Показатели ликвидности и финансовой устойчивости прогнозного баланса

Норма

2 006

Оптимальный баланс

Рабочий капитал

разд.2-разд.5>0

5 726

5 726

Ликвидность баланса

разд.2/разд.5>=2

2,13

2,06

Финансовая устойчивость

разд.3>разд.4+разд.5

3 876

3 540

Правило левой и правой руки

разд.1<=разд.3+разд.4

-5 726

-5 726

Однако при этом следует контролировать ликвидность. Соблюдение критерия ликвидности позволяет увеличить текущую кредиторскую задолженность лишь на 336 тыс. руб (до 5400), а полученные дополнительные источники финансирования направить на пополнение оборотных активов. Это позволит сохранить ликвидность, не утратить финансовую устойчивость и выдержать долгосрочную структуру в балансе в соответствии с требованиями правила «левой и правой руки».

Недостатком совершенствования финансовой политики в данном случае будет отсутствие капитализации, т.к. не происходит увеличение агрегата «Собственный капитал». Однако дополнительные источники финансирования и прирост оборотных активов неизбежно увеличат финансовый результат, если не в текущем периоде, то в последующей перспективе. Таким образом, в данном случае предпочтение отдано прибыли будущей, что часто практикуется в цивилизованной финансовой практике.

4 Заключение

Объектом исследования в данном курсовом проекте послужило предприятие ООО «Альянс» основным видом деятельности которого является поставка и торговля портьерной и тюлевой тканью.

Проведенные анализ финансово-хозяйственной деятельности показал, что предприятие имеет хорошие показатели финансовой устойчивости, рентабельности и ликвидности.

Некоторые показатели ликвидности отличаются от нормативных на в целом ликвидность баланса соблюдается. Предприятие на протяжении исследуемого периода функционирует с прибылью, следовательно его деятельность можно считать рентабельной. Однако финансовые результаты деятельности показывают снижение выручки и показателей прибыли предприятия.

Показатели рентабельности имеют неоднозначную динамику. Рентабельность рассчитанная по маржинальному доходу предприятия растет. Данная динамика обусловлена превышением темпов снижения себестоимости над темпами снижения выручки. Однако все остальные показатели рентабельности рассчитанные по другим показателям прибыли снижаются. Это говорит о том, что в целом затраты предприятия растут. Одной из причин роста затрат является рост расходов, связанных с поставкой более дешевых и менее качественных товаров, в результате чего увеличивается число возвратов продукции и растут расходы предприятия. Основной рекомендацией в данном случае является повышение значимости контроля качества на предприятии.

Анализ предприятия также показал, что не все показатели ликвидности находятся в пределах нормы. В этой связи в проектной части составлен оптимальный баланс для данного предприятия. Рекомендуется увеличить уровень краткосрочных заемных средств на 336 тыс. руб до 5400 тыс. руб. Данное увеличение заемного капитала направить на финансирование оборотных активов, что в итоге должно повысить эффективность использования собственного капитала и улучшить финансовые результаты деятельности исследуемого предприятия ООО «Альянс».

5 Список использованной литературы

1. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. Пособие / Под общ. ред. Л.Л. Ермолович. – Мн.: Интерпрессервис; Экоперспектива, 2003. – 576с.

2. Ковалев В.В. Финансовый анализ. 2-е изд. перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 2003. – 768 с.

3. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. – М.: ТК Велби, Изд – во Проспект, 2003. – 424.

4. Кондратова И.Г. Основы управленческого учета. Учебное пособие. - М.:Финансы и статистика, 2003 г.

5. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. – 2-е изд., испр. и доп. – М.:, ИНФРА-М, 2003 – 344 с.

6. Селезнёва Н.Н. Финансовый анализ: Учеб. Пособие для вузов.- М.: Юнити-ДАНА, 2002.- 479 с.

7. Чернов В.А. Управленческий учет и анализ коммерческой деятельности. - М.: Финансы и статистика, 2002 г.

8. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа. - Москва, «ИНФРА-М», 2001 - 176с.

6 Приложения

Сводный баланс ООО «Альянс»

Актив

Код

2005

2006

I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

Нематериальные активы

110

0

0

патенты, лицензии, товарные знаки, иные аналогичные права

111

Основные средства

120

2 275

3 214

Земельные участки и объекты природопользования

121

Здания, машины и оборудование

122

2 275

3 214

Незавершенное строительство

130

Доходные вложения в материальные ценности

135

Долгосрочные финансовые вложения, в том числе

140

Отложенные налоговые активы

145

Прочие внеоборотные активы

150

Итого по разделу I

190

2 275

3 214

II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

Запасы:

210

8 978

8 014

сырье, материалы и другие аналогичные ценности

211

111

10

животные на выращивании и откорме

212

затраты в незавершенном производстве

213

готовая продукция и товары для перепродажи

214

8 853

7 991

товары отгруженные

215

расходы будущих периодов

216

14

13

прочие запасы и затраты

217

НДС

220

868

254

Долгосрочная дебиторская задолженность

230

0

0

в том числе покупатели и заказчики (долгосрочн)

231

заказчики по выполненным этапам

233

авансы выданные

234

прочие дебиторы

235

Краткосрочная дебиторская задолженность

240

1 404

1 479

в том числе покупатели и заказчики

241

заказчики по выполненным этапам

243

авансы выданные

244

1 404

1 479

прочие дебиторы

245

Краткосрочные финансовые вложения

250

190

844

займы, предоставленные организациям на срок менее 12 месяцев

251

прочие краткосрочные финансовые вложения

253

190

844

Денежные средства

260

180

199

Прочие оборотные активы

270

Итого по разделу II

290

11 620

10 790

БАЛАНС

300

13 895

14 004

Пассив

Код

2 005

2 006

III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ

Уставный капитал

410

3 000

3 000

Собственные акции, выкупленные у акционеров

411

Добавочный капитал

420

3 100

3 100

Резервный капитал в том числе:

430

0

0

резервы, образованные в соответствии с законодательством

431

резервы, образованные в соответствии с учредительными документами

432

Фонд социальной сферы

440

Целевое финансирование и поступления

450

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)

470

2 400

2 840

Итого по разделу III

490

8 500

8 940

IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Займы и кредиты (долг)

510

Отложенные налоговые обязательства

515

Прочие долгосрочные обязательства

520

Итого по разделу IV

590

0

0

V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Займы и кредиты (кратк)

610

1 779

2 000

Кредиторская задолженность, в том числе:

620

3 616

3 064

поставщики и подрядчики

621

2 642

2 870

задолженность перед персоналом организации

622

задолженность перед государственными внебюджетными фондами

623

задолженность по налогам и сборам

624

авансы полученные

626

прочие кредиторы

625

974

194

Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов

630

Доходы будущих периодов

640

Резервы предстоящих расходов

650

Прочие краткосрочные обязательства

660

Итого по разделу V

690

5 395

5 064

БАЛАНС

700

13 895

14 004

Сводный отчет о прибылях и убытках ООО «Альянс»

Наименование показателя

Код

2 005

2 006

Доходы и расходы по обычным видам деятельности

Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей)

010

54 281

49 916

Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг

020

31 870

27 570

Валовая прибыль

029

22 411

22 346

Коммерческие расходы

030

7 840

8 140

Управленческие расходы

040

9 145

10 820

Прибыль (убыток) от продаж

050

5 426

3 386

Прочие доходы и расходы

Проценты к получению

060

Проценты к уплате

070

714

676

Доходы от участия в других организациях

080

Прочие операционные доходы

090

130

76

Прочие операционные расходы

100

69

56

Внереализационные доходы

120

Внереализационные расходы

130

Прибыль (убыток) до налогообложения

140

4 773

2 730

Отложенные налоговые активы

Отложенные налоговые обязательства

Текущий налог на прибыль

150

1 146

655

Перерасчет по налогу на прибыль

Пени и снкции

Чистая прибыль (убыток) отчетного периода

190

3 627

2 075

Скачати

Схожі роботи

2011-09-08

Методичні основи планування продуктивності праці. Особливості планування збільшення продуктивності праці

2015-09-19

С развитием и совершенствованием размещения производительных сил, углублением общественного разделения труда повышается роль производственных предприятий в доведении товаров до степени полной готовности к потреблению. В связи с этим снижается доля дополнительных издержек в торговле и относительно возрастают затраты, связанные со сменой формы стоимости, что способствует в конечном счете повышению культуры торговли и экономии времени покупателей.

2015-09-20

Актуальность данной темы обусловлена тем, что возможности неценовой конкуренции в значительном числе отраслей экономики России практически исчерпаны. Это, кстати, тенденция и мировой экономики. Поэтому задача снижения себестоимости продукции (работ, услуг), решение которой позволяет соответственно снижать рыночные цены, выходит на первый план.

2015-08-25

Произвести анализ ритмичности выполнения плана розничного товарооборота по двум универсамам за первое полугодие текущего года. Данные для анализа приведены в таблице.