Шпаргалки » Економічна теорія

Шпаргалки по экономическому анализу

Повний текст роботи з малюнками та таблицями доступний при скачуванні. Скачати
Дата введення: 2015-08-29       43 ст.

Содержание

1. Предмет, объект и содержание экономического анализа, его цели и задачи. История и перспективы развития экономического анализа.3

2. Виды экономического анализа и их роль в управлении предприятием. Пользователи экономической информации и субъекты экономического анализа. Информационная база экономического анализа.4

3. Содержание финансового и управленческого анализа, взаимосвязь и последовательность их проведения.7

4. Методы экономического анализа и их характерные особенности. Классификация методов и приемов анализа.8

5. Способы измерения влияния факторов в детерминированном факторном анализе. Сущность элиминирования факторов.11

6. функционально стоймостной анализ. экономико математическое регулирование как способ оценки хозяйственной деятельности. 12

7. Показатели произведенной и реализованной продукции, методика их расчета. Обоснование формирования и оценка эффективности ассортиментных программ.13

8. Анализ обновления продукци. анализ качества продукции. 14

9. Анализ выполнения договорных обязательств и реализации продукции.17

10. Анализ резервов роста производства и реализации продукции.18

11. Анализ технико-организационного уровня производства. Анализ технической оснащенности производства, возрастного состава основных фондов.20

12. Анализ показателей трудовых ресурсов и расходов на оплату труда. Анализ и оценка уровня организации производства и управления.21

13. Анализ состояния и использования материальных ресурсов и оценка их влияния на объем производства.23

14. Показатели затрат и себестоимости продукции. Методы их расчета.23

15. Факторный анализ себестоимости продукции. Особенности анализа постоянных, переменных и прямых затрат.25

16. Прибыль как показатель эффекта хозяйственной деятельности. Формирование и расчет показателей прибыли. Анализ использования прибыли.27

17. Анализ уровня и динамики финансовых результатов по данным отчетности. Экономические факторы, влияющие на величину прибыли.28

18. Факторный анализ прибыли от реализации.30

19. Показатели рентабельности и методы их расчета. Методы факторного анализа показателей рентабельности.31

20. Взаимосвязь затрат, объема продукции и прибыли. Расчет маржинального дохода, порога рентабельности продаж товара и запаса финансовой прочности.32

21. Сущность и факторы финансового состояния предприятия. Анализ состава, структуры и динамики источников формирования имущества предприятия.33

22. Оценка структуры собственного и заемного капитала. Порядок расчета чистых активов и методика их анализа.35

23. Анализ и оценка движения денежных средств. Расчет и оценка финансовых коэффициентов рентабельности.37

24. Показатели и факторы неплатежеспособности предприятия. Анализ банкротств и их последствий.38

25. Бизнес-план и роль анализа в разработке основных показателей становленя и развития бизнеса. Основные показатели финансового плана и порядок их расчета. 39

26. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности. 40

27. Бюджетирование. Операционный и финансовый бюджет. Состав текущих затрат.41

28. Сметы затрат при формирование бюджета. Подходы и методы их составления.42

29. Гибкая и жесткая смета расх

одов. Анализ выполнения бюджетов по гибкой и жесткой сметам.43

Список использованной литературы.. 44


1. Предмет, объект и содержание экономического анализа, его цели и задачи. История и перспективы развития экономического анализа.

Экономический анализ представляет собой систему специальных знаний, направленную на повышение экономической эффективности практической деятельности человека и связанную:

а) с исследованием экономических процессов в их взаимосвязи;

б) с научным обоснованием бизнес - планов, с объективной оценкой их выполнения;

в) с выявлением положительных и отрицательных факторов и количественным измерением их действия;

г) с раскрытием тенденций и пропорций хозяйственного развития, с определением неиспользованных внутрихозяйственных резервов;

д) с обобщением передового опыта, с принятием оптимальных управленческих решений.

Объектами экономического анализа являются основные экономические результаты хозяйственной деятельности: производство и реализация продукции; ее себестоимость; использование трудовых, материальных и финансовых ресурсов; финансовые результаты деятельности и финансовое состояние организации.

Предметом экономического анализа является хозяйственная деятельность организаций, их структурных подразделений, объединений, ассоциаций и эффективность их деятельности, отражаемая в системе показателей плана, учета и отчетности.

Предметом экономического анализа определяются и стоящие перед ним задачи:

1) повышение научно - технической обоснованности бизнес - планов и нормативов;

2) объективное и всестороннее исследование выполнения бизнес - планов и соблюдения нормативов;

3) определение экономической эффективности использования трудовых, материальных и финансовых ресурсов (отдельно и в совокупности);

4) оценка конечных финансовых результатов;

5) выявление и измерение внутренних резервов;

6) обоснование оптимальности управленческих решений.

Комплексный экономический анализ - это средство получения цельного знания о хозяйственной деятельности. Основными принципами комплексного анализа являются всесторонность, наличие единой цели, системность, согласованность и одновременность анализа.

Объектами комплексного управленческого анализа могут быть отдельные подразделения организации, отдельные стороны и сегменты деятельности, отдельные центры затрат, иные центры ответственности и др. Но основным объектом комплексного анализа является организация в целом.

Комплексный анализ предполагает всестороннее изучение хозяйственной деятельности организации (снабжение, производство, продажа товаров и их потребление), использование различных видов анализа деятельности организации (производственный и финансовый, сплошной и выборочный, прогнозный, ретроспективный, текущий периодический и оперативный анализ, анализ организации в целом и внутрихозяйственный и межхозяйственный сравнительный анализ, анализ внешнеэкономических связей, социально-экономический анализ, факторный и балансовый, горизонтальный, вертикальный, трендовый и коэффициентный, детерминированный и стохастический, функционально-стоимостный, технико-экономический анализ и др.). Но комплексный анализ не ограничивается суммированием видов анализов отдельных сторон производства и отдельных обобщающих показателей.

Целостность анализа и его целенаправленность характеризуют комплексный анализ как системный. Системность комплексного анализа проявляется также в логически обоснованной последовательности рассмотрения показателей хозяйственной деятельности. Причинно-следственные связи, формирующие конечные результаты производственно-хозяйственной деятельности организации и его экономические показатели, являются основой для построения упорядоченной последовательности комплексного анализа.

Важнейший элемент методики комплексного анализа - использование программно-целевого метода решения сложных проблем. Это означает, что в комплексном экономическом анализе последовательно осуществляются следующие стандартные процедуры: определение целей и задач анализа; построение факторных моделей анализируемых показателей; определение источников информации; распределение обязанностей между исполнителями; оценка и использование результатов анализа.

2. Виды экономического анализа и их роль в управлении предприятием. Пользователи экономической информации и субъекты экономического анализа. Информационная база экономического анализа.

Общая схема экономического анализа представлена на рисунке. Она еще не охватывает всех видов экономического анализа. Разработка специальных методов экономического анализа базируется на научно обоснованной классификации его видов, обусловленной потребностями практики управления. В основе классификации видов экономического анализа лежит классификация функций управления, поскольку экономический анализ является необходимым элементом выполнения каждой функции управления экономикой.

Схема экономического анализа

деятельности предприятия

┌────────────────────┐

│Экономический анализ│

└──────────┬─────────┘

┌───────────────────┴──────────────────┐

┌────────────┴────────────┐ ┌────────────┴────────────┐

│ Теоретический, │ │Конкретно - экономический│

│политэкономический анализ│ │ анализ │

└────────────┬────────────┘ └────────────┬────────────┘

├──────────────────────────────────────┤

│ │

/ /

┌─────────────────────────┐ ┌─────────────────────────┐

│Макроэкономический анализ│ │Микроэкономический анализ│

└──────┬──────────────────┘ └──────────────────┬──────┘

│ │

/ ┌────────────────────────┐ /

┌─────────────┐ │Отраслевой экономический│ ┌─────────────┐

│ Народно- │ │ анализ │ │ Анализ │

│хозяйственный│ ├────────────────────────┤ │хозяйственной│

│ анализ ├────>│ Территориальный │<────┤ деятельности│

└─────────────┘ │ экономический анализ │ │ основных │

├────────────────────────┤ │ звеньев │

│ Программно - │ │ народного │

│ ориентированный анализ │ │ хозяйства │

└────────────────────────┘ └─────────────┘

При развитой рыночной экономике возникает потребность в дифференциации анализа на внутренний управленческий и внешний финансовый. Внутренний управленческий анализ - составная часть управленческого учета, т.е. информационно - аналитического обеспечения администрации, руководства организации. Внешний финансовый анализ - составная часть финансового учета, обслуживающего внешних пользователей информации об организации, выступающих самостоятельными субъектами экономического анализа по данным, как правило, публичной финансовой отчетности.

По содержанию процесса управления выделяют перспективный (прогнозный, предварительный) анализ, оперативный анализ, текущий (ретроспективный) анализ по итогам деятельности за тот или иной период. Такая классификация соответствует содержанию основных функций, отражающих временные этапы управления.

В зависимости от характера объектов управления принята следующая классификация видов анализа, отражающих:

отраслевую структуру народного хозяйства;

уровни общественного производства и управления. В экономическом анализе хозяйственной деятельности особое внимание уделяется уровням управления в отраслях народного хозяйства. В промышленности обычно выделяют два главных уровня управления (соответственно и в других отраслях): ведомство (высшее звено) и производственные объединения и предприятия (основное, первичное звено). В основном звене для анализа выделяют производственные единицы как составные части объединения, а также цехи и отделы, участки и рабочие места;

стадии процесса расширенного воспроизводства - производства, обмена, распределения и потребления;

составные элементы производства (трудовые и материальные ресурсы) и отдельные составные части производственных отношений (например, трудовые, финансовые, кредитные).

В специальной литературе классификация видов экономического анализа не ограничивается двумя главными признаками по содержанию процесса и объектам управления. Виды экономического анализа классифицируют, кроме того, по:

субъектам, т.е. кто проводит анализ (руководство и экономические службы, собственники и органы хозяйственного управления, поставщики, покупатели, аудиторские фирмы, кредитные, финансовые органы);

периодичности (периодический годовой, квартальный, месячный, декадный, каждодневный, сменный анализ и разовый, непериодический анализ);

содержанию и полноте изучаемых вопросов (полный анализ всей хозяйственной деятельности, локальный анализ деятельности отдельных подразделений, тематический анализ отдельных вопросов экономики);

методам изучения объекта (комплексный, системный, функционально - стоимостной, сравнительный, сплошной и выборочный, корреляционный анализ и т.д.).

Субъекты экономического анализа - это пользователи экономической информации коммерческой организации, как непосредственно, так и опосредованно заинтересованные в ее деятельности.

Спектр основных пользователей информации весьма широк. К непосредственно заинтересованным относятся те, которые связаны с организацией (участием) в капитале, долговыми и другими хозяйственными отношениями. Опосредованно заинтересованные пользователи используют экономическую информацию в чисто профессиональных целях; эти пользователи информации непосредственно не заинтересованы в деятельности организации, но по условиям контракта должны защищать интересы первой группы пользователей.

Различаются не только пользователи информации, но и их экономические интересы (участие) к хозяйственной деятельности компании, а также цели, которые они преследуют в ходе анализа.

Интерес собственников при анализе финансовых отчетов заключается в повышении доходности на вложенный капитал (дивидендов или нормы дивиденда), обеспечении стабильности фирмы, оптимизации доли собственного капитала, повышении эффективности использования производственных ресурсов. Кредиторы и инвесторы анализируют финансовые отчеты, чтобы минимизировать свои риски по займам и вкладам, решить вопрос о продлении срока ссуды и условиях предоставления займа, гарантии возврата кредита, выгодности размещения капитала. Главная цель кредиторов - платежеспособность, ликвидность активов, надежность и стабильность получения выручки и прибыли. Внимание инвесторов обращено на уровень прибыли, которую они могут получить на вложенный капитал.

Управленческий персонал (менеджмент компании) анализирует все сферы деятельности; для него анализ - это средство контроля и основной инструмент управления, поэтому он осуществляет систематическое наблюдение за взаимосвязанными событиями, стремясь своевременно обнаружить проблемы, контролирует предоставление финансовой информации внешним пользователям.

К неосновным пользователям экономической информации относятся страховые компании, аудиторские и консалтинговые фирмы, фондовые биржи, юридические фирмы, ассоциации, пресса, профсоюзы, регулирующие органы и т.п.

В полном объеме финансовой информацией может воспользоваться только руководство организации. Все остальные субъекты экономического анализа пользуются только публичной информацией.

В соответствии с Законом РФ от 21.11.1996 N 129-ФЗ "О бухгалтерском учете" все организации, за исключением бюджетных, представляют годовую бухгалтерскую отчетность в соответствии с учредительными документами учредителям, участникам организации или собственникам имущества, а также территориальным органам государственной статистики по месту их регистрации. Государственные и муниципальные унитарные предприятия представляют бухгалтерскую отчетность органам, уполномоченным управлять государственным имуществом.

В составе годового бухгалтерского отчета предприятия представляют:

форму N 1 "Баланс предприятия";

форму N 2 "Отчет о прибылях и убытках";

приложения к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках;

пояснительную записку с изложением основных факторов, повлиявших в отчетном году на итоговые результаты деятельности предприятия, с оценкой его финансового состояния;

итоговую часть аудиторского заключения (для предприятий, подлежащих обязательному аудиту), подтверждая достоверность сведений, включаемых в бухгалтерскую отчетность.

Отчетность - это заключительный элемент бухгалтерского учета. Отчетность составляется на основании всех видов текущего учета.

Бухгалтерская отчетность предприятия служит основным источником информации о его деятельности. Полный всесторонний анализ отчетности нужен прежде всего собственникам и администрации предприятия для принятия решений об оценке своей деятельности.

Наиболее информативной формой для анализа и оценки финансового состояния предприятия является бухгалтерский баланс (форма N 1). Актив баланса строится в порядке возрастающей ликвидности средств, т.е. в прямой зависимости от скорости превращения этих активов в процессе хозяйственного оборота в денежную форму.

В разд.I актива баланса показано недвижимое имущество, которое практически до конца своего существования сохраняет первоначальную форму. Ликвидность, т.е. подвижность этого имущества в хозяйственном обороте, самая низкая.

В разд.II актива баланса показаны такие элементы имущества предприятия, которые в течение отчетного периода многократно меняют свою форму. Подвижность этих элементов, т.е. ликвидность, выше, чем элементов разд.I. Ликвидность же денежных средств равна единице, т.е. они абсолютно ликвидны.

В пассиве баланса группировка статей дана по юридическому признаку. Вся совокупность обязательств предприятия за полученные ценности и ресурсы прежде всего разделяется по субъектам: перед собственниками и третьими лицами (кредиторами, банками и др.).

Обязательства перед собственниками (собственный капитал) состоят в свою очередь из двух частей:

из капитала, который получает предприятие от акционеров и пайщиков в момент учреждения хозяйства и впоследствии в виде дополнительных взносов извне;

из капитала, который предприятие генерирует в процессе своей деятельности.

Внешние обязательства (заемный капитал или долги) подразделяются на долгосрочные и краткосрочные (сроком до 1 года). Внешние обязательства представляют собой юридические права инвесторов, кредиторов и др. на имущество предприятия. С экономической точки зрения внешние обязательства - это источник формирования активов, а с юридической - это долг предприятия перед третьими лицами.

Статьи пассива баланса группируются по степени срочности погашения (возврата) обязательств. Первое место занимает уставный капитал как наиболее постоянная (перманентная) часть баланса. За ним следуют остальные статьи.

Основными задачами анализа баланса является оценка: доходности (рентабельности) капитала; степени деловой (хозяйственной) активности предприятия; рыночной устойчивости; ликвидности баланса и платежеспособности предприятия.

Баланс позволяет оценить эффективность размещения капитала предприятия, его достаточность для текущей и предстоящей хозяйственной деятельности, оценить размер и структуру заемных источников, а также эффективность их привлечения.

На основе информации баланса внешние пользователи могут принять решения о целесообразности и условиях ведения дел с данным предприятием как с партнером; оценить его кредитоспособность как заемщика и степень риска для своих вложений, целесообразность приобретения акций предприятия и его активов и др.

Некоторые наиболее важные статьи баланса расшифровываются в приложениях к балансу.

Форма N 2 содержит сведения о текущих финансовых результатах деятельности предприятия за отчетный период. Здесь показаны величина балансовой прибыли или убытка и слагаемые этого показателя.

Отчет о финансовых результатах является важнейшим источником информации для анализа показателей рентабельности предприятия, рентабельности производства продукции, определения величины чистой прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, и других показателей.

Отчет о движении денежных средств (форма N 4) обеспечивает пользователей данными о движении денежных средств по основным видам деятельности (текущей, инвестиционной, финансовой). Форма N 4 позволяет оценить общие суммы прихода и ухода денежных средств, увидеть те статьи, которые формируют наибольший приток и отток денежных средств, а также оценить платежеспособность предприятия, его способность зарабатывать денежные средства в размере и в сроки, необходимые для осуществления планируемых расходов. Информация, полученная в ходе анализа формы N 4, используется при прогнозировании денежных потоков.

3. Содержание финансового и управленческого анализа, взаимосвязь и последовательность их проведения.

Экономический анализ хозяйственной деятельности включает два взаимосвязанных раздела: финансовый и управленческий (производственный).

Разделение экономического анализа на финансовый и управленческий обусловлено разделением бухгалтерского учета на финансовый и управленческий учет. Такое разделение анализа для самой организации является несколько условным, потому что управленческий анализ может рассматриваться как продолжение финансового анализа, и наоборот. В интересах дела оба вида анализа обеспечивают друг друга информацией.

Финансовый анализ, основывающийся на данных бухгалтерской отчетности, является внешним анализом и обладает такими особенностями, как:

множественность субъектов анализа (пользователей информации);

разнообразие целей и интересов субъектов анализа;

наличие типовых методик, стандартов учета и отчетности;

ориентация анализа только на публичную отчетность организации;

максимальная открытость результатов анализа для пользователей информации о деятельности организации.

К особенностям управленческого анализа относятся:

ориентация результатов анализа на руководство организации;

отсутствие регламентации анализа со стороны;

комплексность анализа, изучение деятельности организации с экономической, финансовой и технической сторон;

интеграция учета, анализа, планирования и принятия решений;

максимальная закрытость результатов анализа в целях сохранения коммерческой тайны.

Предметом финансового (внешнего) анализа являются:

анализ абсолютных показателей прибыли, выручки, издержек;

анализ относительных показателей рентабельности;

анализ рыночной устойчивости, ликвидности баланса, платежеспособности организации;

анализ эффективности использования собственного капитала;

анализ эффективности использования заемных средств;

анализ эффективности авансирования капитала (инвестиционный анализ);

экономическая диагностика финансового состояния организации и рейтинговая оценка организации.

Предметом управленческого (производственного) анализа являются:

обоснование бизнес - планов;

система маркетинга;

комплексный экономический анализ эффективности хозяйственной деятельности;

технико - организационный уровень и другие условия производства;

эффективность использования производственных ресурсов;

производство и реализация продукции;

взаимосвязь себестоимости, объема продукции и прибыли.

Вопросы финансового и управленческого анализа взаимосвязаны при обосновании бизнес - планов, при контроле за их реализацией, в системе маркетинга.

4. Методы экономического анализа и их характерные особенности. Классификация методов и приемов анализа.

Под методом экономического анализа понимается способ подхода к изучению хозяйственных процессов в их становлении и развитии. Особенностями метода экономического анализа являются использование системы показателей, всесторонне характеризующих хозяйственную деятельность, изучение причин изменения этих показателей, выявление и измерение взаимосвязи между ними в целях повышения эффективности.

Все методы экономического анализа делятся на две большие группы: качественные и количественные.

Качественные методы позволяют на основе анализа сделать выводы о финансовом состоянии организации, уровне ее ликвидности и платежеспособности, инвестиционном потенциале, кредитоспособности.

Количественные методы предназначены для оценки степени влияния тех или иных факторов на показатели деятельности организации. Они позволяют построить экономико - математические модели для планирования и прогнозирования, выбрать варианты оптимального использования ресурсов. Количественные методы экономического анализа подразделяются на статистические, бухгалтерские и экономико - математические.

К статистическим методам экономического анализа относятся:

статистическое наблюдение - запись информации по определенным принципам и с определенными целями;

абсолютные и относительные показатели (коэффициенты, проценты);

расчеты средних величин: средние арифметические простые, взвешенные, геометрические, средние хронологические;

ряды динамики: абсолютный прирост, относительный прирост, темпы роста, темпы прироста;

сводка и группировка экономических показателей по определенным признакам;

сравнение: с конкурентами, с нормативами, в динамике;

расчет индексов;

детализация;

графические методы.

Анализ тех или иных показателей, экономических явлений, хозяйственных процессов, ситуаций начинается с рассмотрения абсолютных величин в натуральных или стоимостных измерителях. Эти показатели являются основными в финансовом учете.

Относительные величины используются при анализе динамики явлений. С помощью относительных показателей строят временные ряды, которые характеризуют изменение того или иного показателя во времени (по отношению к базисному показателю, принятому за 100%).

Особенность относительных показателей, которые часто выступают в виде коэффициентов, заключается в том, что их надо интерпретировать, давать им экономическое объяснение. И относительные, и абсолютные количественные показатели сами по себе зачастую недостаточно информативны и требуют дополнительно использования метода сравнения.

Сравнение - наиболее ранний и наиболее распространенный способ анализа. В экономическом анализе способ сравнения считается одним из важнейших: с него и начинается анализ. Существует несколько форм сравнения: с планом, с прошлым, с лучшим, со средними данными, с нормативами.

Сравнение с плановыми показателями применяется в бизнес - планировании. Сравнение с прошлым периодом (сопоставление хозяйственных показателей текущего периода с аналогичными показателями предшествующего периода) позволяет оценить динамику показателей. При использовании этого метода необходимо обеспечить сопоставимость данных по ценам (пересчет в цены базисного периода с помощью индексов), по социальным, природным и иным факторам. Сравнение с лучшими показателями, передовым опытом дает эффект, когда сравнение производится с показателями аналогичных организаций.

Средние величины позволяют обобщить совокупность типичных показателей, сравнить изучаемый признак по разным совокупностям. В анализе применяют среднеарифметические, среднехронологические и другие средние величины.

Группировка предполагает определенную классификацию явлений и процессов, причин и факторов, их обусловливающих. Группировка - неотъемлемая часть почти любого экономического исследования. Она позволяет изучить те или иные явления в их взаимосвязи и взаимозависимости, выявить влияние наиболее существенных факторов, обнаружить те или иные закономерности и тенденции, свойственные этим явлениям и процессам.

Индексный метод (расчет индексов) основывается на относительных показателях, выражающих отношение уровня данного явления к уровню его в прошлое время или к уровню аналогичного явления, принятому в качестве базы. Всякий индекс исчисляется путем сопоставления измеряемой величины с базисной. Индексы для непосредственно соизмеряемых величин называются индивидуальными, а для сложных явлений - групповыми. Индексным методом можно выявить влияние различных факторов на совокупный показатель. В статистике используются такие, например, формы индексов, как агрегатная, арифметическая, гармоническая и др.

Сравнение – сопоставление изучаемых данных и фактов хозяйственной жизни. Различают горизонтальный сравнительный анализ, который применяется для определения абсолютных и относительных отклонений фактического уровня исследуемых показателей от базового; вертикальный сравнительный анализ, используемый для изучения структуры экономических явлений; трендовый анализ, применяемый при изучении относительных темпов роста и прироста показателей за ряд лет к уровню базисного года, т.е. при исследовании рядов динамики.

Обязательным условием сравнительного анализа является сопоставимость сравниваемых показателей, предполагающая:

  • единство объемных, стоимостных, качественных, структурных показателей;
  • единство периодов времени, за которые производится сравнение;
  • сопоставимость условий производства;
  • сопоставимость методики исчисления показателей.

Средние величины – исчисляются на основе массовых данных о качественно однородных явлениях. Они помогают определять общие закономерности и тенденции в развитии экономических процессов.

Группировки – используются для исследования зависимости в сложных явлениях, характеристика которых отражается однородными показателями и разными значениями (характеристика парка оборудования по срокам ввода в эксплуатацию, по месту эксплуатации, по коэффициенту сменности и т.д.)

Балансовый метод состоит в сравнении, соизмерении двух комплексов показателей, стремящихся к определенному равновесию. Он позволяет выявить в результате новый аналитический (балансирующий) показатель.

Например, при анализе обеспеченности предприятия сырьем сравнивают потребность в сырье, источники покрытия потребности и определяют балансирующий показатель – дефицит или избыток сырья.

Как вспомогательный, балансовый метод используется для проверки результатов расчетов влияния факторов на результативный совокупный показатель. Если сумма влияния факторов на результативный показатель равна его отклонению от базового значения, то, следовательно, расчеты проведены правильно. Отсутствие равенства свидетельствует о неполном учтете факторов или о допущенных ошибках:

,

где у – результативный показатель; x– факторы;  у (хi) – отклонение результативного показателя за счет фактора хi.

Балансовый метод применяют также для определения размера влияния отдельных факторов на изменение результативного показателя, если известно влияние остальных факторов:

.

Графический способ. Графики являются масштабным изображением показателей и их зависимости с помощью геометрических фигур.

Графический способ не имеет в анализе самостоятельного значения, а используется для иллюстрации измерений.

Индексный метод основывается на относительных показателях, выражающих отношение уровня данного явления к его уровню, взятому в качестве базы сравнения. Статистика называет несколько видов индексов, которые применяются при анализе: агрегатные, арифметические, гармонические и т.д.

Использовав индексные пересчеты и построив временной ряд, характеризующий, например, выпуск промышленной продукции в стоимостном выражении, можно квалифицированно проанализировать явления динамики.

Метод корреляционного и регрессионного (стохастического) анализа широко используется для определения тесноты связи между показателями не находящимися в функциональной зависимости, т.е. связь проявляется не в каждом отдельном случае, а в определенной зависимости.

С помощью корреляции решаются две главные задачи:

  • составляется модель действующих факторов (уравнение регрессии);
  • дается количественная оценка тесноты связей (коэффициент корреляции).

Матричные модели представляют собой схематическое отражение экономического явления или процесса с помощью научной абстракции. Наибольшее распространение здесь получил метод анализа «затраты-выпуск», строящийся по шахматной схеме и позволяющий в наиболее компактной форме представить взаимосвязь затрат и результатов производства.

Математическое программирование – это основное средство решения задач по оптимизации производственно-хозяйственной деятельности.

Метод исследования операций направлен на изучение экономических систем, в том числе производственно-хозяйственной деятельности предприятий, с целью определения такого сочетания структурных взаимосвязанных элементов систем, которое в наибольшей степени позволит определить наилучший экономический показатель из ряда возможных.

Теория игр как раздел исследования операций - это теория математических моделей принятия оптимальных решений в условиях неопределенности или конфликта нескольких сторон, имеющих различные интересы.

5. Способы измерения влияния факторов в детерминированном факторном анализе. Сущность элиминирования факторов.

Для определения величины влияния факторов на прирост результативности показателей используются следующие способы:
1. Способ ценной подстановки.
2. Индексный.
3. Абсолютных разниц.
4. Относительных разниц.
5. Пропорциональные деления.
6. Интегральный метод.
7. Логарифмирование и т.д.

Первые четыре метода основываются на методы элиминирования - устранить, отклонить, исключить воздействие всех факторов на величину результата, кроме одного.
Способ ценной подстановки - используется для расчета влияния факторов во всех типах детерминированных факторных моделей. Этот способ позволяет определить влияние отдельных факторов на изменение величины результативного показателя путем постепенной замены базисной величины каждого факторного показателя в объеме результативного показателя на фактическую в отчетном периоде. С этой целью ряд условных величин, которые учитывают изменение одного, двух и т.д. факторов, допуская, что остальные факторы не меняются. Сравнение величины результата до и после изменения уровня того или иного фактора позволяют элиминироваться от влияний всех факторов, кроме одного.

Факторный анализ объема продукции.

Показатель

План

Факт

Отклонение

Выполнение плана %

ВП

160 000

240 000

80 000

150

КР(кол. раб.)

1 000

1 200

200

120

ГВ

160

200

40

125

Д(кол. дн.)

250

256

6

102,4

ДВ(дневная выраб.)

640

781,25

141,25

122,1

П

8

7,6

-0,4

0,95

СВ

80

102,796

22,796

128

Алгоритм расчета способа цепной подстановки:
1. Рассчитывается валовая продукция, плановая = КР пл. х ГВ пл. = 160 000
2. Валовая продукция условная = КР факт. х ГВ план = 120 х160 = 192 000
4. 192 - 160 = 32 т. зачет увеличения количества раб. Валовая продукция возросла на 32 тыс.
5. Валовая продукция фактическая = КР ф. х ГВ ф. = 240 000
6. 240 000 - 192 000 = 48 тыс.
7. 32 =+ 48 = 80 тыс. - увеличение валовой продукции.
Если исследуются более 2-х факторов, то для расчета на один меньше количества общих показателей.
8. ВП план = КР пл. х Д пл. х П пл. х СВ пл. = 1000 х 160 х 7,6 х 102,796

ВП усл. = КР ф. х ГВ пл. х ПВ пл. х СВ пл.

ВП усл. = КР ф. х Д ф. х П пл. х СВ пл.

ВП усл.з. = КР ф. х Д ф. х П ф. х СВ пл.

Изменение за счет каждого фактора:
1) Изменение количества рабочих - ∆VП1 =VП усл.1 - VП плпн.
2) За счет изменения количества отработанных дней в году: ∆VП дн. = VП усл.2 - VП усл. е.
3) За счет изменения средней продолжительности рабочего дня. ∆ VП усл.3 - VП усл.2
4) За счет изменения среднечасовой выработки ∆ VП св. = VП факт. - VП усл.з.

ВП план = 1000 х 250 х 8 х 80 = 160 000 000

ВП усл.1 = 1200 х 250 х 8 х 80 = 192 000 000

ВП усл. 2= 1200 х 256 х 8 х 80 = 196 608 000

ВП усл. 3 = 1200 х 256 х 7,6 х 80 = 186 777 600

ВП ф. = 100 х 256 х 7,6 х 102,796 = 239998,877

∆ ВП кр. = 192 - 160 = 32 000 000

∆ ВПд = 196,608 - 192 = 4,608000

∆ ВПп. = 186,777,6 - 196 608 = -9830,400

∆ВПсв. = 239,998,877 - 1867760 = 53222277

∑ = ∆ВП кр. + ∆ВПД + ∆ВПп. + ∆ВПср. = 79,99877.

Индексный метод.

Основан на относительных показателях динамики в решающих отношениях фактического уровня, анализируемого показания отчетного периода в его уровня в обозначенном периоде или наш показатель разделить на показатель другого объекта.
Iвп = ВП ф. : ВП план - индекс валовой продукции 1,5. Индекс валовой продукции из произведения индекса изменения валовой продукции за счет изменения количества рабочих и индекса изменения валовой продукции за счет изменения годовой выработки Iвп = I(кр х Iгв. Iкр = КР ф. х ГВ план) : (КР пл. х ГВ план) - 1,2. Iгв = (Крф. х ГВ ф.) : (Крф. х ГВплан) - 1,25.

Способ абсолютных разниц.

При его использовании влияния факторов рассчитывается путем уменьшения абсолютного прироста исследуемого фактора на базовую или плановую величину факторов, которые находятся справа от него и на фактическую величину факторов. которые находятся слева от него моделей.

∆ВПкр = (КРф - КРплан) х Дпл. х Ппл. х СВпл. = 32000000

∆ВПд = КРф. х (Дф. - Дпл.) х Ппл. х СВпл. = 4608000

∆ВПп. = КРф. х Дф. х (Пф. - Ппл.) х СВпл. = -9830400

∆ВПф. = КРф. х Дф. х Пф. х (СВф. - СВпл.) = 53222777,12

∑ = ∆ВПкр. + ∆ВПд. + ∆ВПп. + ∆ВПф. = 79,999877

Способ относительной разницы:
В начале необходимо рассчитать относительное отклонение факторных показателей (тема прироста).
Для расчета влияния первого фактора необходимо базисную или плановую величину результативного показателя умножить на относительный прирост первого фактора в % и разделить на 100.
Чтобы рассчитать влияние второго фактора необходимо к плановой величине результативного показателя, добавить его изменение за счет первичного фактора, эту сумму умножить на относительный прирост второго фактора и разделить на 100. и т.д.

∆ВПкр = (ВПплан х ∆КР%) : 100 = 32 000

∆ВПд = [(ВПплан + ∆ВПкр) х ∆Д%] : 100 = [(160 000 + 32 000) х 2,4 ] : 100 = 4608

∆ВПп = [(ВПплан + ∆ВПкр. + ∆ВПд) х П%] : 100 = -9830,400

∆ВПсв = [(ВПплан + ∆ВПкр. + ∆ВПд. + ВПп.) х ∆СВ%]

∑ = ∆ВПкр+ ∆ВПд + ∆ВПп + ∆ВПф = 79,994

6. функционально стоймостной анализ. экономико математическое регулирование как способ оценки хозяйственной деятельности

При сопоставительном анализе обычно ограничиваются сравнением отчетных показателей о результатах хозяйственной деятельности с показателями плана текущего года, данными прошлых лет, передовых предприятий.

Факторный анализ направлен на выявление величины влияния факторов на прирост и уровень результативных показателей.

Диагностический анализ представляет собой способ установления характера нарушений нормального хода экономических процессов на основе типичных признаков, характерных только для данного нарушения. К примеру, если темпы роста валовой продукции опережают темпы роста товарной продукции, то это свидетельствует о росте остатков незавершенного производства. Если темпы роста валовой продукции выше темпов роста производительности труда, то это признак невыполнения плана мероприятий по механизации и автоматизации производства, улучшению организации труда и на этой основе сокращения численности работающих. Знание признака позволяет быстро и довольно точно установить характер нарушений, не производя непосредственных измерений, т.е. без действий, которые требуют дополнительного времени и средств.

Маржинальный анализ — это метод оценки и обоснования эффективности управленческих решений в бизнесе на основании причинно-следственной взаимосвязи объема продаж, себестоимости и прибыли и деления затрат на постоянные и переменные.

С помощью экономико-математического анализа выбирается наиболее оптимальный вариант решения экономической задачи, выявляются резервы повышения эффективности производства за счет более полного использования имеющихся ресурсов.

Детерминированный анализ применяется для исследования функциональных взаимосвязей между факторными и результативными показателями.

Стохастический анализ (дисперсионный, корреляционный, компонентный и др.) используется для изучения стохастических зависимостей между исследуемыми явлениями и процессами хозяйственной деятельности предприятий.

Функционально-стоимостный анализ представляет собой метод выявления резервов. Он базируется на функциях, которые выполняет объект, и сориентирован на оптимальные методы их реализации на всех стадиях жизненного цикла изделия (научно-исследовательские работы, конструирование, производство, эксплуатация и утилизация). Его основное назначение в том, чтобы выявить и предупредить лишние затраты за счет ликвидации ненужных узлов, деталей, упрощения конструкции изделия, замены материалов и т.д.

7. Показатели произведенной и реализованной продукции, методика их расчета. Обоснование формирования и оценка эффективности ассортиментных программ.

При оценке объемных показателей работы организации особое внимание должно уделяться анализу объема реализуемой продукции с учетом выполнения заданий и обязательств по поставкам. При расчете этого показателя следует воспользоваться данными организации по учету выполнения заданий и обязательств по поставкам произведенной продукции в соответствии с заключенными договорами (контрактами).

Для анализа выполнения плана поставок по месяцам и кварталам составляется следующая аналитическая таблица, в которой отражены данные за I квартал отчетного года и в целом за отчетный год (см. табл.).

Таблица

Поставка продукции

(тыс. руб.)

Периоды

Общий объем
реализации
продукции по
плану

Стоимость
недопоставленной
продукции с учетом
недопоставки в
предыдущем периоде
и восполнения ее в
последующие
периоды
(нарастающим
итогом)

Принимается в
зачет выполнения
плана по реализации

Сумма

%

Январь

980

100

880

89,8

Февраль

960

50

910

94,8

Январь -
февраль

1 940

50

1 890

97,4

Март

1 000

80

920

92,0

Январь -
март и
т.д.

2 940

80

2 860

97,3

Итого

12 052

120

11 932

99,0

При анализе выполнения плана поставок размеры недопоставленной продукции за отчетный период определяются нарастающим итогом с учетом недопоставки в предыдущем периоде и восполнения недопоставленной продукции в последующих периодах. Кроме того, в покрытие недопоставки продукции одним покупателям не засчитывается продукция, поставленная сверх плана другим получателям, а также не засчитывается продукция одних наименований в покрытие недопоставки продукции других наименований.

Оценка выполнения плана реализации продукции с учетом выполнения договоров и обязательств по поставкам осуществляется посредством сравнения планового объема реализации продукции за истекший месяц, квартал, год за вычетом из него недопоставленной за отчетный период продукции с общим объемом реализации по плану.

Таблица 6.2.

Наименование
продукции

Цена
продукции
(руб.)

По плану на отчетный
год

Фактически за отчетный
год

Засчитывается
в выполнение
плана
(тыс. руб.)

Невыполнение
плана
(тыс. руб.)

Количество
(шт.)

Сумма
(тыс. руб.)

Количество
(шт.)

Сумма
(тыс. руб.)

Изделие "А"

408,0

13 130

5 357

14 864

6 064

5 357

-

Изделие "Б"

673,9

7 000

4 717

7 001

4 718

4 717

-

Изделие "В"

84,0

3 000

252

3 000

252

252

-

Продукция "Г"

-

-

1 180

-

1 060

1 060

120

Прочая
продукция

-

-

550

-

557

550

-

Всего

-

-

12 056

-

12 651

11 936

120

Из рассмотрения табл. 6.2. о выполнении плана по номенклатуре (ассортименту) продукции можно сделать вывод, что недопоставлено продукции "Г" за год на сумму 120 тыс. руб., или на 10,2%, в то время как общий процент выполнения плана реализации продукции с учетом выполнения заданий и обязательств по поставкам за год составил 99% (11 932 тыс. руб. : 12 052 тыс. руб. х 100) (см. табл. 6.1.).

В ходе анализа реализации продукции с учетом выполнения обязательств по поставкам продукции выявляются причины невыполнения договоров и обязательств, нарушения сроков поставок, несвоевременного ввода и освоения производственных мощностей, нарушения сроков подачи транспортных средств, недопоставки сырья и материалов и т.д. При этом выделяются причины, зависящие и не зависящие от деятельности данной организации.

На величину поставки продукции отрицательное влияние оказывает производственный брак.

8. Анализ обновления продукци. анализ качества продукции

Качество продукции – это совокупность свойств, обуславливающих пригодность продукции удовлетворять определённые потребности в соответствии с ее назначением.

Известный американский специалист в области качества продукции А. Фейгенбаум в своей книге «Контроль качества продукции» понимает «под качеством изделия или услуги можно определить как общую совокупность технических, технологических, и эксплуатационных характеристик изделия и услуги, посредством которых изделие или услуга будут отвечать требованиям потребителя при их эксплуатации».

Так же далее автор подчеркивает, что качество продукции или услуги определяет никто иной как потребитель.

Некоторые отечественные специалисты качество продукции называют зеркалом научно – технического прогресса.

Можно и так сказать, что уровень качества продукции определяется на основе системы показателей её качества. Для определения этого уровня, необходимо знать численное значение каждого из этих показателей и сравнить с аналогичным показателем продукции принятой в качестве базовой для сравнения.

Под определением показателя качества подразумевается нахождение его численного значения. Для этого на практике в зависимости от специфики продукции принимаются следующие методы.

Анализ обновления продукции

Важной характеристикой деятельности предприятия по поддержанию конкурентоспособности продукции является ее обновление. Основными направлениями анализа обновления продукции являются:

- анализ общего уровня обновления продукции и его темпов;

- анализ новизны продукции;

- анализ сменяемости продукции.

Общий уровень обновления продукции измеряется долей новой и модернизированной продукции в общем объеме продукции в действующих ценах. К новой продукции относят опытные образцы, обеспечивающие обновление продукции в будущем, изделия установочной партии и изделия первой промышленной партии. Новая продукция базируется на принципиально иной конструкционной основе или других принципах действия. Различают 3 степени новизны:

1. Принципиально новая продукция, не имеющая аналогов в мировой практике;

2. Продукция, впервые осваиваемая в РФ, имеющая зарубежные аналоги;

3. Продукция новая для предприятия-изготовителя, имеющая отечественные аналоги.

Модернизированная продукция включает изделия с улучшенными технико-экономическими показателями, измененной материальной основой или дизайном.

Для анализа обновления продукции рекомендуется таблица 21.

Таблица

Анализ обновления продукции

Показатели

№ стр.

Стоимость продукции в действующих ценах, тыс. р.

Доля в общем объеме продукции,

%

Темп роста, %

Структура новой продукции, %

преды-дущий год

отчет-ный год

преды-дущий год

отчет-ный год

преды-дущий год

отчет-ный год

1

2

3

4

5

6

7

8

9

Принципиально новая продукция, не имеющая аналогов в мировой практике

Продукция, впервые осваиваемая в РФ, имеющая зарубежные аналоги

Продукция новая для предприятия, имеющая отечественные аналоги

01

02

03

Итого-новая продукция

в т. ч. по стадиям

обновления:

опытные образцы

изделия установочной партии

изделия первой промышленной партии

Модернизированная продукция

Объем обновленной продукции

(04 + 08)

Объем продукции и действующих ценах, всего

04

100

100

05

100

100

06

07

08

09

10

Показатель общего уровня обновления продукции отчетного гола сравнивается с уровнем предыдущего года.

Также анализируется структура новой продукции по степени ее новизны и по стадиям обновления. При оценке новизны продукции необходимо учитывать увеличение доли новой продукции, не имеющей аналогов в мировой практике и доли продукции, впервые осваиваемой в РФ, имеющей зарубежные аналоги. Однако более высокий удельный вес новой продукции, имеющей отечественные аналоги, в объеме новой продукции свидетельствует об увеличении объема новой продукции за счет уже известных в РФ научно-технических достижений.

Для анализа сменяемости продукции определяются показатели:

- коэффициент опережения доли вновь освоенных изделий над долей снятых с производства (Коп);

- средний возраст выпускаемой продукции.

доля вновь освоенных

Коп =

изделий в общем выпуске продукции

доля снятых с производства

изделий в общем выпуске продукции

Доля вновь освоенных изделий и снятых с производства могут рассчитываться как по числу наименований продукции, так и по объему их производства в стоимостном выражении.

Коэффициент опережения, рассчитанный по числу наименований продукции, характеризует расширение (Коп >1,0) или сокращение (Коп < 1,0) номенклатуры выпускаемой продукции.

Средний возраст выпускаемой продукции определяется как средневзвешенная величина, и анализ этого показателя ведется в динамике за ряд лет.

9. Анализ выполнения договорных обязательств и реализации продукции.

При оценке объемных показателей работы организации особое внимание должно уделяться анализу объема реализуемой продукции с учетом выполнения заданий и обязательств по поставкам. При расчете этого показателя следует воспользоваться данными организации по учету выполнения заданий и обязательств по поставкам произведенной продукции в соответствии с заключенными договорами (контрактами).

Для анализа выполнения плана поставок по месяцам и кварталам составляется следующая аналитическая таблица, в которой отражены данные за I квартал отчетного года и в целом за отчетный год (см. табл. 6.1.).

Таблица 6.1.

Поставка продукции

(тыс. руб.)

Периоды

Общий объем
реализации
продукции по
плану

Стоимость
недопоставленной
продукции с учетом
недопоставки в
предыдущем периоде
и восполнения ее в
последующие
периоды
(нарастающим
итогом)

Принимается в
зачет выполнения
плана по реализации

Сумма

%

Январь

980

100

880

89,8

Февраль

960

50

910

94,8

Январь -
февраль

1 940

50

1 890

97,4

Март

1 000

80

920

92,0

Январь -
март и
т.д.

2 940

80

2 860

97,3

Итого

12 052

120

11 932

99,0

При анализе выполнения плана поставок размеры недопоставленной продукции за отчетный период определяются нарастающим итогом с учетом недопоставки в предыдущем периоде и восполнения недопоставленной продукции в последующих периодах. Кроме того, в покрытие недопоставки продукции одним покупателям не засчитывается продукция, поставленная сверх плана другим получателям, а также не засчитывается продукция одних наименований в покрытие недопоставки продукции других наименований.

Оценка выполнения плана реализации продукции с учетом выполнения договоров и обязательств по поставкам осуществляется посредством сравнения планового объема реализации продукции за истекший месяц, квартал, год за вычетом из него недопоставленной за отчетный период продукции с общим объемом реализации по плану.

Таблица 6.2.

Наименование
продукции

Цена
продукции
(руб.)

По плану на отчетный
год

Фактически за отчетный
год

Засчитывается
в выполнение
плана
(тыс. руб.)

Невыполнение
плана
(тыс. руб.)

Количество
(шт.)

Сумма
(тыс. руб.)

Количество
(шт.)

Сумма
(тыс. руб.)

Изделие "А"

408,0

13 130

5 357

14 864

6 064

5 357

-

Изделие "Б"

673,9

7 000

4 717

7 001

4 718

4 717

-

Изделие "В"

84,0

3 000

252

3 000

252

252

-

Продукция "Г"

-

-

1 180

-

1 060

1 060

120

Прочая
продукция

-

-

550

-

557

550

-

Всего

-

-

12 056

-

12 651

11 936

120

Из рассмотрения табл. 6.2. о выполнении плана по номенклатуре (ассортименту) продукции можно сделать вывод, что недопоставлено продукции "Г" за год на сумму 120 тыс. руб., или на 10,2%, в то время как общий процент выполнения плана реализации продукции с учетом выполнения заданий и обязательств по поставкам за год составил 99% (11 932 тыс. руб. : 12 052 тыс. руб. х 100) (см. табл. 6.1.).

В ходе анализа реализации продукции с учетом выполнения обязательств по поставкам продукции выявляются причины невыполнения договоров и обязательств, нарушения сроков поставок, несвоевременного ввода и освоения производственных мощностей, нарушения сроков подачи транспортных средств, недопоставки сырья и материалов и т.д. При этом выделяются причины, зависящие и не зависящие от деятельности данной организации.

На величину поставки продукции отрицательное влияние оказывает производственный брак.

10. Анализ резервов роста производства и реализации продукции.

На изменение объема продукции влияют факторы, характеризующие использование трудовых и материальных ресурсов, ОПФ.

Для выявления величины влияния факторов на изменение объема продукции используются следующие зависимости:

Объем продукции =

Среднегодовая численность ППП, чел.

*

Производительность труда, р.: 1000;

Объем продукции =

материальные затраты на производство продукции, тыс.р.материалоемкость продукции, р./р.

Объем продукции =

среднегодовая стоимость ОПФ, тыс. р. * фондоотдача, р./р.

Величина влияния указанных факторов на изменение объёма продукции рассчитывается приемом элеминирования: влияние среднегодовой численности ППП и производительности труда способом разниц; влияние материальных затрат и материалоемкости продукции - способом цепных подстановок; влияние среднегодовой стоимости ОПФ и фондоотдачи - способом разниц.

Для анализа взаимодействия факторов использования производственных ресурсов на изменение объема продукции рекомендуется таблица 7.1.

Таблица 7.1.

Взаимодействующие факторы использования производственных ресурсов, влияющие на изменение объема продукции

Показатели

Предыдущий год

Отчетный год

Откл. +, -

Темпы роста, %

план

факт

от предыдущего года

отплана

поплану

факти-чески

1 . Объем продукции вфиксированных (сопос-тавимых) ценах, тыс. р. 2. Среднегодовая чис-ленность ППП, чел.

3. Материальные затра-ты на производствопродукции, тыс. р.

4. Среднегодовая стои-мость ОПФ, тыс. р.

5. Производительностьгруда (п. 1 * 1000: п. 2),

р.

6. Материалоемкость продукции, р./р.

(п. 3:п. 1)

7. Фондоотдача, р./р.

(п. 1 : п. 4)

Структура выпущенной продукции характеризуется отношением между отдельными ее видами, т. е. удельным весом отдельных видов продукции в общем объеме продукции в стоимостном выражении. В связи с тем, что трудоемкость и материалоемкость отдельных видов продукции не одинаковы, то различия в темпах роста по отдельным видам продукции влекут за собой изменения структуры объема продукции, т. е. структурные сдвиги.

Для выявления структурных сдвигов темп роста объема продукции в стоимостном выражении сравнивается с темпом роста объема продукции в трудовом выражении. Если темпы роста объема продукции в стоимостном выражении выше темпов роста объема продукции в трудовом выражении, то структурные сдвиги произошли за счет увеличения выпуска продукции с наименьшей удельной трудоемкостью и наоборот.

Удельная трудоемкость отдельных видов продукции определяется делением трудоемкости изготовления изделия в нормо-часах (нормо-ч) на сопоставимую цену изделия.

Для оценки влияния структурных сдвигов на объем продукции рекомендуется составить таблицу 7.2.

Таблица 7.2.

Объем продукции в стоимостном и трудовом выражении

Видыпродукции

Выпуск про-дукции внатуральном выражении, единиц

Сопос-тавимая цена,р/ед.

Трудо-емкость изделия, нормо/ч

Объем продукции

Удель-ная трудо-емкость продук-ции, нормо-ч или тыс. р.

предыду-щийгод

отчет-ный год

в стоимостном выражении, тыс. р.

в трудовом выражении, нормо-ч

преды-дущийгод

отчет-ныйгод

преды-дущийгод

отчет-ныйгод

А

1

2

3

4

5

6

7

8

9

Итого

Х

Х

Х

Х

Темпроста, %

Х

Х

Чтобы определить изменение объема продукции за счет структурных сдвигов, необходимо разницу в темпах роста в стоимостном и трудовом выражениях перемножить на объем продукции в стоимостном выражении в предыдущем году, в тыс. р.

В условиях рыночной экономики структурные сдвиги возни при изменении конъюнктуры спроса на продукцию предприятия

приводят к изменению напряженности труда рабочих при выпуске одного и того же объема продукции в стоимостном выражении.

11. Анализ технико-организационного уровня производства. Анализ технической оснащенности производства, возрастного состава основных фондов.

Основные задачи анализа показателей использования основных средств - определение обеспеченности организации и ее структурных подразделений основными фондами, оценка уровня их использования по обобщающим и частным показателям, установление причин их изменения, изучение степени использования производственной мощности организации и оборудования.

Для характеристики состояния основных фондов, их динамики и технического состояния рассчитывают:

коэффициент выбытия основных фондов (Кв):

Стоимость выбывших основных фондов

Кв = -------------------------------------------;

Стоимость основных фондов на начало периода

коэффициент обновления основных фондов (Коб):

Стоимость поступивших основных фондов

Коб = ------------------------------------------;

Стоимость основных фондов на конец периода

коэффициент прироста (Кпр):

Сумма прироста основных фондов

Кпр = -------------------------------------------.

Стоимость основных фондов на начало периода

С целью определения возрастного состава основных фондов рассчитывают коэффициенты износа (Кизн) и годности (Кгодн), характеризующие соответственно долю изношенной и долю годной к эксплуатации части основных фондов:

коэффициент износа основных фондов (Кизн):

Сумма износа основных фондов

Кизн = ----------------------------------------;

Первоначальная стоимость основных фондов

Кгодн = 1 - Кизн.

Следующий этап анализа - оценка степени использования производственных мощностей организации и анализ активной части основных фондов, в том числе отдельных видов машин и оборудования.

Под производственными мощностями организации подразумевается максимально возможный выпуск продукции при достигнутом или намеченном уровне техники, технологии и организации производства. Степень использования производственных мощностей характеризуется общим коэффициентом (Кисп):

Фактический или плановый объем производства продукции

Кисп = -----------------------------------------------------.

Среднегодовая производственная мощность организации

Для характеристики степени привлечения оборудования в производство рассчитывают:

коэффициент использования наличного оборудования (Кн):

Количество используемого оборудования

Кн = -------------------------------------;

Количество наличного оборудования

коэффициент использования установленного оборудования (Ку):

Количество используемого оборудования

Ку = --------------------------------------;

Количество установленного оборудования

коэффициент использования парка оборудования (Кип):

Количество работающего оборудования

Кип = -----------------------------------.

Количество наличного оборудования

Следующий этап анализа - изучение обеспеченности организации основными производственными фондами. Обобщающим показателем, характеризующим уровень обеспечения организации основными производственными фондами, является фондовооруженность труда (Кфт):

Среднегодовая стоимость производственных фондов

Кфт = -----------------------------------------------.

Среднесписочная численность рабочих

12. Анализ показателей трудовых ресурсов и расходов на оплату труда. Анализ и оценка уровня организации производства и управления.

К трудовым ресурсам относятся часть населения, которое обладает необходимыми физическими данными, знаниями, навыками труда в соответствующей отрасли. Достаточная обеспеченность предприятий необходимыми трудовыми ресурсами, их рациональным использованием. Высокий уровень производительности труда имеет большое значение для увеличения объема производства и повышения эффективности. Основной задачей анализа обеспеченности предприятия трудовыми ресурсами:
1. Изделие и оценка обеспеченности предприятия и его структурных подразделений трудовыми ресурсами в целом, а также по категориям и профессиям.
2. Определение и изучение показателей текучести кадров.
3. Влияние резервов трудовыми ресурсов и путей полного их использования.

Обеспеченность предприятия трудовыми ресурсами определяется в сравнении фактического количества работников по категориям, профессиям с плановой потребностью.
Особое внимание уделяется анализу обеспеченности предприятия кадрами наиболее важных профессий, кроме того, необходимо анализировать и качественный состав трудовых резервов. Для этого сравнивают квалификацию рабочих и сложность выполнения работ. Для чего подсчитываются средние тарифные разряды рабочих и средние тарифные разряды работ.

Трр-х = [∑(Трiх КРi)] : ∑КРi- средний взвешенный тарифный разряд рабочих.

Тр работ = [(TpixVPi)] : ∑VPi- работ.

Если фактический средний тарифный разряд рабочих ниже планового и ниже среднего тарифного разряда работ, то это может привести к выпуску менее качественной продукции. Если Тр р-х >Тр. работ - то это может привести рабочим необходимо доплачивать за использование их на менее квалифицированных работах.
Обязательно необходимо проанализировать обеспеченность предприятия административно-управленческим персоналом. в данном случае проверяется соответствие фактическое, уровень образования работника занимаемой должности и изучить вопросы, связанные с подбором кадров, их подготовкой и повышением квалификации. А так как квалификация зависит от возраста, образования, опыта работы, то необходимо изучать изменение в составе рабочих по стажу, возрасту и т.д.

Для характеристики движения рабочей силы рассчитывают и анализируют динамику следующих показателей:
1. Коэффициент по приему рабочих . КОПР. КОПР = КПР : ЧП, где КПР - количество принятых рабочих, ЧП - среднесписочная численность.
2. Коэффициент оборота выбытия рабочих . КОВР = КУР : ЧП, где КУР - количество уволенных рабочих.
3. Коэффициент текучести кадров. КТК = КУР (собств. желанию) : ЧП.
4. Коэффициент постоянства персонала. КТП = КР (проработавших год) : ЧП.

Надо изучать причины увольнения. Анализ обеспеченности предприятия трудовыми коллективами надо проводить в тесной взаимосвязи с изучением выполнения плана социального развития предприятия. Напряжение в обеспеченности предприятия трудовыми ресурсами может быть снято за счет более полного использования имеющейся рабочей силы, за счет роста производительности труда, интенсификации производства, усовершенствования технологий, организации производства и т.д.
В результате анализа должны быть выявлены резервы сокращения потребности трудовых ресурсов в результате проведения этих мероприятий.
Если предприятие расширяет свою деятельность, увеличивает производственные мощности, создают рабочие места, следовательно необходимо определить дополнительную потребность трудовых ресурсов по категориям и профессиям. Резерв увеличения выпуска продукции за счет создания дополнительных рабочих мест определяется умножением их прироста на среднегодовую выработку одного рабочего.

Для оценки уровня производительности труда применяется система обобщающих, частных и вспомогательных показателей. К обобщающим показателям относятся: среднегодовая, среднедневная и среднечасовая выработка продукции одним рабочим, а так же среднегодовая выработка продукции на одного работающего в системном выражении.
Частные показатели: затрата времени на производство единицы продукции отдельного вида или трудоемкость продукции, или выпуск продукции определенного вида в натуральном выражении за 1/чел. день или 1 чел./час.
Вспомогательные: затрата времени на выполнение единицы определенного вида работ или объем выполнения работ за единицу времени.
Наиболее обобщающий показатель - среднегодовая выработка продукции одним работающим; ГВ = УД х Д х П х СВ = V: кол. раб., где УД - доля рабочих в общей системности работников., Д - количество отработанных дней одним работником за год, П - средняя продолжительность рабочего дня, СВ - средне-часовая выработка продукции одним рабочим.

Таблица. Исходные данные для факторного анализа производительности труда (годовой объем выработки).

Показатель

План

Факт.

Отклонения

1. Объем производства предыдущий (млн. руб.)

96000

10800

2. Среднесписочная численность

2000

2016

3. - - - работающих

1600

1653

4. Удельный вес работников в общей численности работающих

5. Отработано одним работником за год (дни)

240

230

6. Средняя продолжительность рабочего дня

8

7,8

7. Среднечасовая выработка рабочего

8. Среднедневная выработка рабочего

9. Среднегодовая выработка 1 рабочего

10. Среднегодовая выработка 1 работающего

Изменение трудоемкости продукции и стоимостная ее оценка:
- изменение технического уровня производства, организация производства и сокращение непроизводительных затрат времени..

Стоимостная единица - изменение объема производства продукции, стоимостная оценка в связи с изменением структуры продукции, т.е. например, перешли на выпуск 1 сорта.
Трудоемкость - обратный показатель производительности труда. Бывает трудоемкость единицы продукции - отношение фонда рабочего времени на производственный выпуск определенного вида продукции к количеству изделия этого наименования в натуральном или условно-натуральном. Обобщающий - показатель-трудоемкость всего объема производства.

В анализе оплаты труда изучается абсолютное и относительное отклонение величины фонда от плановой величины по плану.
Абсолютное отклонение - определяется сравнением фактически используемых средств на оплату труда с плановым фондом ЗП. В целом по предприятиям, по подразделениям.
Относительное отклонение рассчитывается как разность между фактическим начисленной суммы ЗП и плановым фондом, скорректированная, но коэффициент выполнения плана по производству продукции.
В фонд ЗП состоит из 2-х частей: переменная - часть, которая изменяется пропорционально изменению объема продукции. Постоянная не меняется. Изменение фонда ЗП - относительно. Абсолютная - не меняется.

ЗП отн. = ФЗП ф. - ФЗП скорр. = ФЗП ф. - (ФЗП перемен. пл. х К вып пл. + ФЗП пл. пост.) : ФЗП скорр., где К вп. - коэф. выполнения плана.

Для оценки эффективного использования средств на оплату труда необходимо применять: объем валовой продукции или товарной продукции на рубль ЗП. Валовая продукция : фонд зарплаты. Сумма прибыли на рубль ЗП. В процессе анализа следует изучать их динамику, выполнения плана по их уровню и обязательно необходим межхозяйственный анализ. С передовым предприятием и с отстающими

13. Анализ состояния и использования материальных ресурсов и оценка их влияния на объем производства.

Для характеристики использования материальных ресурсов применяется система обобщающих и частных показателей. Обобщающие:
1) материалоотдача = стоимость производительности продукции : на сумму материальных затрат,
2) материалоемкость = сумма материальных затрат : на стоимость произведенной продукции = 1 : на материалоотдачу,
3) коэффициент темпов роста объема производства и материальных затрат = индекс валовой или товарной продукции : на индекс материальных затрат,
4)удельный вес затрат себестоимости продукции = сумма материальных затрат : на полную себестоимость,
5) коэффициент использования материалов = фактическая сумма материальных затрат : на плановую сумму материальных затрат, пересчитывание на фактический объем продукции.

Если > 1 - перерасход, если <1 - экономия.

Частные показатели: - материалоемкость отдельных видов материальных ресурсов, а также материалоемкость отдельных видов изделий. Отношение стоимости всех приобретенных материалов на единицу продукции к ее оптовой цене. В процессе анализа фактический уровень показателей эффективности сравнивают с планом. изучают их динамику и причины изменения. А также изучают их влияние на объем производства. Общая материалоемкость зависит от структуры производимой продукции, нормы расходов материалов на единицу продукции, цена продукции и отдельных цен на продукцию
Резервы увеличения показателей эффективности использования материальных ресурсов: объемы производства, сокращение затрат на производство (рост производительности труда, экономии), сокращение непроизводительных расходов и уменьшение брака.

14. Показатели затрат и себестоимости продукции. Методы их расчета.

Анализ себестоимости позволяет выяснить тенденции изменения данного показателя, выполнения плана по его уровню, определить влияние факторов на его прирост, и на этой основе дать оценку работы предприятия по использованию возможностей и установить резервы снижения себестоимости.

Объектами анализа себестоимости продукции является:
1) полная себестоимость продукции в целом и по элементам затрат,
2)Затраты на рубль товарной продукции,
3) себестоимость отдельных изделий и элементов затрат,
4) отдельные статьи.

Планирование и учет себестоимости вед по элементам затрат и калькуляции затрат. Регулировка по элементам затрат необходима для того, чтобы изучить материалоемкость, энергоемкость и т.д., трудоемкость, фондоемкость и установить влияние научно-технического прогресса на структуру затрат.

Затраты:
1) сырье, материалы - материальные,
2) ЗП - на оплату труда и социальные нужды,
3) амортизация ОС,
4) затраты прочие (аренда ...).

Удельный вес каждого элемента затрат к общей схеме себестоимости сравниваем с планом, с прошлым годом и т.д.
Группировка затрат по назначению, т.е. по статьям калькуляции указывает: куда, на какие цели и в каких размерах израсходованы ресурсы. Она необходима для начисления себестоимости отдельных видов изделий в многокомплектном производстве.
Основные статьи калькуляции: сырье, материалы, возвратные отходы, покупные изделия и полуфабрикаты, топливо и энергия на технологические цели, основная и дополнительная ЗП производственных рабочих, отчисление на социальное страхование, расходы на содержание и эксплуатацию машин и оборудования, обще производственные и общехозяйственные расходы (ЗП бухгалтера), коммерческие расходы (ЗП директора), потери от брака.

Различают затраты прямые и косвенные. Прямые относятся на объект калькуляции прямо, а косвенные - путем распределения нескольких видов продукции, пропорционально соответствующей базе.

В рыночной экономике рассматривается понятие издержек производства (расходы на приобретение ресурсов производства продукции). Издержки подразделяются на явные и неявные (внешние и внутренние). Издержки бывают (постоянные, переменные), средние (средн.-общ., пост., пер-на ед. продукции), предельные (маргинальные - предельные).

Общая сумма затрат может изменятся: из-за изменения объема продукции, уровня нормативных затрат на единицу продукции и суммы постоянных расходов. З = ∑(В х Х) + А - общая сумма затрат, где В- переменные затраты за единицу., Х - количество продукции, А - постоянные затраты. Влияние этих факторов определяется методом цепной подстановки:

∆З = З ср. - З пл. - общее изменение затрат.

З пл. = ∑ (В пл. х Х пл.) + А пл.

З усл. 1 =∑ (В пл. х Х пл.) х К вп. + А пл.

З усл. 2 = ∑ (В пл. х Х ф.) + А пл.

З усл. 3 = ∑ (В ф. х Х ф.) + А пл.

З ф. = ∑ (В ф. х Х ф.) + А ф., где К вп. - коэффициент выполнения плана в натурально-условных единицах - за счет изменения объема производства: = 3 усл.1 - 3 пл. = ∆ 3 объема;

за счет изменения структуры : ∆ 3 стр. = 3 усл. 2 - 3 усл. 1;

за счет изменения уровня пер. затрат на единицу продукции: ∆ 3 пер. = 3 усл. 3 - 3 усл. 2;

за счет изменения суммы постоянных расходов: ∆ 3 пост. = 3 ф. - 3 усл 3.

∆ 3 общ. = ∆ 3 объем. + ∆ 3 стр. + ∆ 3 пер. + ∆ 3 пост.

Показатель на рубль товарной продукции выгоден тем, что во первых - очень универсален, во вторых - наглядно показывает прямую связь между себестоимостью и прибылью,
З рубль тов. = сумма затрат на производство и реализацию тов. прод. : на стоимость тов. прод. в действующих ценах.
На уровень данного показателя оказывает влияние как объективные так и субъективные факторы, как внешние так и внутренние изменения объема выпуска, изменение структуры выпуска продукции. изменение уровня переменных затрат на единицу продукции, изменение постоянных затрат.
Изменения уровня отпускных цен на продукцию. В процессе анализа изучается выполнение плана по уровню затрат на рубль товарной продукции, динамика его влияния вышеперечисленных факторов и проводится межхозяйственный анализ.

З группы: анализ прямых материальных затрат т.к. они имеют удельный наибольший вес, то они являются основными. З прямых зависит от объема производства продукции, ее структуры, и изменение удельных материальных затрат на отдельные виды изделия. Удельные материальные затраты на отдельные виды изделий в свою очередь зависят от количества или массы израсходованных материалов на единицу продукции и средней цены единицы материалов.

З пл. = ∑ (√ВП плі х УР плі х Ц плі)

З усл 1 = ∑(√ВП плі х УР плі х Ц плі)) х Квп

З усл 2 = ∑(√ВП фі х УР плі х Ц пл)

З усл 3 = ∑(√ВП плі х УР фі х Ц плі)

З = ∑(√ВП фі х УР фі х Ц фі)

√ВП пл - объем выпуска продукции,
УР плі - удельный расход материалов на единицу изделий.
Ц пл - цена.
Квп - коэффициент выполнения плана.
∆З общ = Зф - Зпл

За счет изменения объема выпуска ∆З объема = З ус1 - З пл.

За счет структуры -- ∆З стр = З усл2 - З усл1

За счет изменения удельного расхода ∆З уд. расх. = Зусл3 - Зусл2.

За счет изменения цены материала ∆З цены = Зф - Зусл3.

Для более точного анализа изучают себестоимость единицы продукции и рассчитывают влияние факторов на ее изменение.
Анализ прямых трудовых затрат: проводится аналогичным образом: общая сумма прямой ЗП зависит от объема производства товарной продукции, ее структуры и уровня ЗП на отдельное изделие, которое в свою очередь зависит от трудоемкости данного изделия и уровня оплаты труда за один человеко-час.

ЗП = ∑(√ВПі х УТ удельную трудоемкость і х ОТ оплату труда і). Метод ценных подстановок аналогичен.

Анализ косвенных затрат: - включают расходы на содержание и эксплуатацию оборудования, амортизацию, затраты на содержание оборудования и т.д. Анализируется аналогично: общепроизводственные, общецеховые, общехозяйственные. Напоследок изучаются коммерческие расходы.

15. Факторный анализ себестоимости продукции. Особенности анализа постоянных, переменных и прямых затрат.

Анализ себестоимости начинают с анализа динамики себестоимости всей товарной продукции. При этом сравнивают фактические затраты с плановыми или с затратами базисного периода. В процессе анализа выявляют, по каким статьям затрат произошёл наибольший перерасход и как это изменение повлияло на изменение общей суммы переменных и постоянных расходов.

Общая сумма затрат может измениться из-за объёма выпуска продукции, её структуры, уровня переменных затрат на единицу продукции и суммы постоянных расходов. Порядок проведения факторного анализа представлен в табл.12.1.

Изучение структуры затрат на производство и её изменений за отчётный период по отдельным элементам затрат, а также анализ статей расходов фактически выпущенной продукции составляют следующий этап анализа себестоимости.

Таблица 12.1.

Исходные данные для факторного анализа общей суммы издержек на производство и реализацию продукции

Затраты

Факторы изменения затрат

объём выпуска продукции

структура продукции

переменные затраты

постоянные затраты

По плану на плановый выпуск продукции:

План

План

План

План

По плану, пересчитанному на фактический объём производства продукции:

Факт

План

План

План

По плановому уровню на фактический выпуск продукции:

Факт

Факт

План

План

Фактические при плановом уровне постоянныхзатрат:

Факт

Факт

Факт

План

Фактические:

Факт

Факт

Факт

Факт

Анализ структуры себестоимости по статьям и элементам расходов проводится в аналитической таблице табл.12.2.

Таблица 12.2.

Состав затрат на производство

Элементы затрат

За предшест-вующий год

По плану на отчётный год

Фактически за отчётный год

Изменение фактических удельных весов по сравнению

сумма, тыс. руб.

уд. вес, %

сумма, тыс. руб.

уд. вес, %

сумма, тыс. руб.

уд. вес, %

с предше-ствующим годом

с планом, %

(гр.7 – гр.3)

(гр.7 – гр.5)

Анализ структуры себестоимости проводится сопоставлением удельных весов отдельных элементов с планом и в динамике.

При помощи показателей структуры рассматривается влияние каждой статьи на сумму абсолютной и относительной экономии или перерасхода затрат. Анализ структуры затрат позволяет оценить материалоёмкость, трудоёмкость, энергоёмкость продукции, выяснить характер их изменений и влияние на себестоимость продукции. Для оценки влияния каждой статьи затрат на себестоимость 1 руб. товарной продукции рассчитывается уровень затрат по каждой статье и элементу расходов, изучаются причины отклонений. Анализ проводится в аналитической табл. 12.3.

Таблица 12.3.

Затраты на производство продукции по статьям

Статьи затрат

Базис-ный период

Отчётный период

Отклонения уровня затрат

Сумма

Уровень затрат

План

Факт

от плана

(гр.6 – гр.4)

от показателя базисного периода

(гр.6 – гр.2)

Сумма

Уровень затрат

Сумма

Уровень затрат

1

2

3

4

5

6

7

8

9

Уровень затрат определяется делением расходов по каждой статье на объём товарной продукции.

Анализ динамики и выполнения плана по структуре и уровню затрат позволяет своевременно реагировать на отклонения от плановых, нормативных показателей себестоимости, принимать конкретные управленческие решения по их устранению или согласованию.

Наиболее обобщающим показателем себестоимости продукции, выражающим её прямую связь с прибылью, является уровень затрат на 1 рубль товарной продукции:

.

Непосредственное влияние на изменение уровня затрат на 1 руб. товарной продукции оказывают факторы, которые находятся с ним в прямой функциональной связи: изменение объёма выпущенной продукции, её структуры, изменение уровня цен на продукцию, изменение уровня удельных переменных затрат, изменение суммы постоянных затрат.

Влияние факторов первого уровня на изменение затрат на 1 руб. товарной продукции рассчитывается способом цепных подстановок по данным табл.19 и по данным о выпуске товарной продукции:

Товарная продукция:

а) по плану: ;

б) фактически при плановой структуре и плановых ценах: ;

в) фактически по ценам плана: ;

г) фактически: ;

Если затраты на 1 руб. товарной продукции (У3) представить в виде

,

то анализ проводится методом цепных подстановок и его алгоритм аналогичен алгоритму проведения факторного анализа материалоёмкости. (см. тему №4).

Чтобы установить, как эти факторы повлияли на изменение суммы прибыли, необходимо абсолютные приросты затрат на 1 руб. товарной продукции за счёт каждого фактора умножить на фактический объём реализации продукции, выраженный в плановых ценах (табл. 12.4..

Таблица 12.4.

Порядок расчёта влияния факторов на изменение суммы прибыли

Фактор

Формула расчёта влияния фактора

Объём выпуска товарной продукции

Структура товарной продукции

Уровень переменных затрат на единицу продукции

Изменение суммы постоянных затрат

Изменение уровня отпускных цен

Итого

В процессе анализа проводят также сравнение затрат на 1 руб. товарной продукции в динамике и, если есть возможность, сравнение со среднеотраслевым показателем.

16. Прибыль как показатель эффекта хозяйственной деятельности. Формирование и расчет показателей прибыли. Анализ использования прибыли.

Получило распространение определение прибыли как превышение доходов предприятия над расходами. Прибыль - это особый систематически воспроизводимый ресурс организации, конечная цель осуществления бизнеса; основной внутренний источник развития и роста рыночной стоимости организации; индикатор кредитоспособности и конкурентоспособности организации; гарантия выполнения организацией своих обязательств перед государством, источник удовлетворения социальных потребностей общества.

Поддержание необходимого уровня прибыльности - объективная закономерность нормального функционирования организации в рыночной экономике. Систематическая нехватка прибыли и ее неудовлетворительная динамика свидетельствуют о неэффективности и рискованности бизнеса.

Главная цель управления прибылью - максимизация благосостояния собственников в текущем периоде и в перспективе. Это означает:

получение максимальной прибыли, соответствующей ресурсам организации и рыночной конъюнктуре;

обеспечение оптимальной пропорции между уровнем формируемой прибыли и допустимым уровнем риска;

обеспечение выплаты дохода на инвестиционный капитал собственникам компании;

получение достаточного объема инвестиций за счет прибыли в соответствии с задачами развития бизнеса;

обеспечение роста рыночной стоимости организации и эффективности программ участия персонала в распределении прибыли.

Рост прибыли определяет потенциальные возможности организации. По прибыли определяется также рентабельность собственных и заемных средств, основных фондов, всего авансированного капитала и каждой акции. Прибыль является мерилом финансового состояния организации.

Порядок распределения чистой (нераспределенной) прибыли определяется учредительными документами или решениями учредительного органа. Чистая прибыль частично направляется на выплату дивидендов акционерам. Ставка выплачиваемых дивидендов по обыкновенным акциям постоянно колеблется в зависимости от финансовых результатов деятельности и дивидендной политики акционерного общества.

Остающаяся после выплаты дивидендов прибыль направляется на накопление и потребление. Часть чистой прибыли, направленная на потребление, может быть использована на различные социальные выплаты. Как правило, значительная часть прибыли направляется на финансирование инвестиций в основные средства и прирост оборотных средств (капитализация прибыли) - эта часть чистой прибыли увеличивает стоимость имущества. Часть прибыли может быть направлена на формирование резервного капитала, покрытие убытков предыдущих отчетных периодов, благотворительные цели.

Распределение чистой прибыли в акционерных обществах - это главный вопрос дивидендной политики общества. Задачами дивидендной политики может быть регулирование курса акций общества, размера и темпов роста собственного капитала организации, размера привлекаемых внешних источников финансирования. Сложность решения этих задач обусловлена тем, что однозначного критерия оценки не существует. Имеются очевидные преимущества и капитализации чистой прибыли, и стабильности выплат дивидендов.

Капитализация чистой прибыли позволяет расширять деятельность организации за счет собственных, более дешевых источников финансирования. При этом снижаются финансовые расходы организации на привлечение дополнительных источников, на выпуск новых акций. Размеры капитализации чистой прибыли позволяют оценить не только темпы роста собственного капитала организации, но и (посредством раскрытия факторной структуры этого роста) запас финансовой прочности. Основу такого анализа составляют факторные модели рентабельности, которые раскрывают важнейшие причинно-следственные связи показателей финансового состояния организации и финансовых результатов.

Стабильность дивидендных выплат также имеет ряд преимуществ: прежде всего это индикатор деятельности организации, свидетельство ее финансового благополучия. Кроме того, стабильность дивидендных выплат снижает неопределенность, т.е. уровень риска для инвесторов; информация о стабильных доходах инициирует повышение спроса на акции данной организации, т.е. ведет к росту цены ее акций.

Для анализа использования чистой прибыли могут рассчитываться следующие показатели:

Сумма чистой прибыли, направленной

Коэффициент в резервный фонд и на накопление

капитализации = ----------------------------------;

Сумма чистой прибыли

Сумма чистой прибыли, направленной

Коэффициент на потребление

потребления = ----------------------------------;

Сумма чистой прибыли

Сумма чистой прибыли, направленной

Темп устойчивого в резервный фонд и на накопление

роста собственного = ----------------------------------.

капитала Стоимость собственного капитала

Для анализа использования чистой прибыли рассматривается динамика указанных показателей, для более детальной оценки может быть проведен также факторный анализ.

17. Анализ уровня и динамики финансовых результатов по данным отчетности. Экономические факторы, влияющие на величину прибыли.

Анализ уровня и динамики финансовых результатов по данным формы N 2 проводят с использованием метода горизонтального анализа. Пример такого анализа приведен в табл. 14.1.

Таблица 14.1.

Показатели

Отчетный период,
тыс. руб.

Аналогичный период
предыдущего года,
тыс. руб.

Отчетный период,
% к данным
предыдущего года

Выручка от продажи
продукции

4500

3500

128,6

Себестоимость
проданной
продукции

3600

2700

133,3

Валовая прибыль

900

800

112,5

Расходы периода

475

435

109,2

Прибыль от продаж

425

365

116,4

Сальдо
операционных
расходов

43

11

390,9

Сальдо
внереализационных
расходов

10

5

200,0

Прибыль (убыток)
до налогообложения

460

385

119,5

Отложенные
налоговые активы

10

-

-

Отложенные
налоговые
обязательства

-

-

-

Текущий налог на
прибыль

140

185

75,7

Чистая прибыль
(убыток)

330

200

165,0

В динамике финансовых результатов можно отметить следующие положительные изменения:

все виды прибыли в отчетном году по сравнению с предшествующим выросли (валовая прибыль - на 12,5%, прибыль от продаж - на 16,4%, прибыль до налогообложения - на 19,5%, чистая прибыль - на 65%);

чистая прибыль растет быстрее, чем прибыль от продаж и прибыль отчетного периода, что объясняется рациональной налоговой политикой организации;

темпы роста расходов периода ниже темпов роста выручки, что положительно сказывается на себестоимости единицы продукции.

Однако имеются и негативные изменения: прибыль от продаж растет медленнее, чем выручка от реализации, что свидетельствует об относительном росте затрат на производство.

Изменения в структуре прибыли анализируются с использованием методов вертикального анализа (табл. 14.2.).

Таблица 14.2.

Показатели

Отчетный период,
тыс. руб.

Аналогичный период
предыдущего года,
тыс. руб.

Отклонение данных
отчетного года
от показателей
предыдущего года

Прибыль до
налогообложения
всего

100

100

-

в том числе

валовая прибыль

195,6

207,8

-12,2

прибыль от продаж

92,3

94,8

-2,5

от операционной
деятельности

9,3

2,9

6,4

от
внереализационных
операций

2,2

1,3

0,9

отложенные
налоговые активы

2,2

-

2,2

отложенные
налоговые
обязательства

-

-

-

налог на прибыль

30,4

48,1

-17,7

чистая прибыль
убыток)

71,7

51,9

19,8

К положительным изменениям в структуре прибыли можно отнести увеличение доли чистой прибыли и уменьшение доли налога на прибыль. В то же время уменьшились доля прибыли от продаж, доля валовой прибыли.

Для более детального анализа финансовых результатов проводится факторный анализ.

18. Факторный анализ прибыли от реализации.

Прибыль - важный показатель, характеризующий финансовый результат деятельности организации. Это находит отражение в бухгалтерском учете и отчетности. Одним из основных показателей прибыли, отражаемой в бухгалтерской отчетности, является прибыль (убыток) от продаж.

Прибыль от продаж характеризует эффективность основной деятельности организации и определяется как разница между валовой прибылью (стр. 029 формы N 2 "Отчет о прибылях и убытках"), коммерческими расходами (стр. 030 формы N 2) и управленческими расходами (стр. 040 формы N 2).

На изменение прибыли от продаж влияют разные факторы, основными из которых являются:

изменение отпускных цен на реализованную продукцию;

изменение объема продукции (по базовой себестоимости);

изменение объема продукции, обусловленное изменениями в структуре продукции;

изменение себестоимости единицы продукции;

изменение себестоимости за счет структурных сдвигов в составе продукции;

изменение цен на материалы, тарифы, услуги;

нарушение хозяйственной дисциплины.

Приведем методику формализованного расчета факторных влияний на прибыль от продаж.

1. Расчет влияния на прибыль изменений отпускных цен на реализованную продукцию (ДельтаP1):

ДельтаP1 = N1 - N1,0,

где N1 - выручка отчетного года;

N1,0 - выручка отчетного периода в ценах базисного периода.

2. Расчет влияния на прибыль изменений в объеме продукции (ДельтаP2) (в оценке по базовой себестоимости):

ДельтаP2 = P0 х K1 - P0 = P0 х (K1 - 1),

где P0 - прибыль базисного периода;

K1 - коэффициент роста объема реализации продукции (в оценке по себестоимости).

K1 = S1,0 / S0,

где S1,0 - фактическая себестоимость реализованной продукции за отчетный период в ценах и тарифах базисного периода;

S0 - себестоимость базисного периода.

3. Расчет влияния на прибыль изменений в объеме продукции, обусловленных изменениями в структуре продукции (ДельтаP3):

ДельтаP3 = P0 х (K2 - K1),

где K2 - коэффициент роста объема реализации в оценке по отпускным ценам.

K2 = N1,0 / N0,

где N0 - выручка базисного периода.

4. Расчет влияния на прибыль изменения себестоимости единицы продукции (ДельтаP4):

ДельтаP4 = S1,0 - S1,

где S1 - фактическая себестоимость реализованной продукции отчетного периода.

5. Расчет влияния на прибыль изменений себестоимости за счет структурных сдвигов в составе продукции (ДельтаP5):

ДельтаP5 = S0 хK2 - S1,0.

Отдельным расчетом по данным бухгалтерского учета определяется влияние на прибыль изменений цен на материалы и тарифов на услуги (ДельтаP6), нарушений хозяйственной дисциплины (ДельтаP7). Сумма факторных отклонений дает общее изменение прибыли от реализации за отчетный период:

ДельтаP = P1 - P0 = ДельтаP1 + ДельтаP2 + ДельтаP3 + ДельтаP4 + ДельтаP5 + ДельтаP6 + ДельтаP7,

где P1 - прибыль отчетного периода;

P0 - прибыль базисного периода.

19. Показатели рентабельности и методы их расчета. Методы факторного анализа показателей рентабельности.

Показатели рентабельности являются основными характеристиками эффективности финансово-хозяйственной деятельности организации. Они рассчитываются как относительные показатели финансовых результатов, полученных организацией за отчетный период. Экономическое содержание показателей рентабельности сводится к прибыльности деятельности организации. В процессе анализа рентабельности исследуются уровень показателей, их динамика, определяется система факторов, влияющих на их изменение.

Показатели рентабельности активов рассчитываются как отношение показателей прибыли к показателям средних за отчетный период активов организации. В качестве показателя прибыли могут использоваться валовая прибыль, прибыль от продаж, прибыль до налогообложения, после налогообложения, чистая (нераспределенная) прибыль; в качестве показателей активов - величины всех активов организации, чистых активов, т.е. величина собственного капитала, который принято называть капиталом организации.

Рентабельность активов - основной норматив, с которым соотносятся индивидуальные показатели деятельности организаций для обоснования их конкурентоспособности. Такой норматив рентабельности (или норма прибыли), как отношение бухгалтерской прибыли (прибыли до налогообложения) к общей величине активов, является главным показателем межотраслевой конкуренции, основным показателем для определения эффективности инвестиционных проектов. Норма рентабельности или прибыли имеет тенденцию к понижению и в настоящее время, по данным зарубежных институтов экономического анализа, составляет примерно 18 - 20%, поэтому в мировой рыночной экономике для определения эффективных проектов используется коэффициент 0,20.

Финансовая рентабельность капитала определяется отношением чистой прибыли к среднегодовой стоимости собственного капитала (показывает, сколько чистой прибыли получила организация на один рубль собственного капитала):

Рч

рочк = --

Кс

где Рч - чистая прибыль;

Кс - среднегодовая стоимость собственного капитала.

Для анализа показателей рентабельности активов используют факторные

Рч

модели, получаемые из исходной формулы (рочк = --) с использованием методов

Кс

моделирования модели.

В качестве примера рассмотрим два вида моделей:

1) двухфакторная:

Рч Рч N

рочк = -- = -- х -- = рочк х ламбда ск,

Кс N Кс

где N - выручка от реализации продукции, работ, услуг;

рочк - чистая рентабельность продаж;

ламбда ск - оборачиваемость собственного капитала;

2) трехфакторная:

ч ч ч

чк Р Р х N х К Р N К чN k 1

ро = -- = ---------- = - х - х -- = ро х ламбда х --,

с с с П

К К х N х К N К К А

k

где ламбда - капиталоотдача (оборачиваемость капитала, показатель

деловой активности);

П - коэффициент автономии (коэффициент финансовой независимости

А

показывает долю собственного капитала во всем капитале).

20. Взаимосвязь затрат, объема продукции и прибыли. Расчет маржинального дохода, порога рентабельности продаж товара и запаса финансовой прочности.

Теоретической базой анализа поведения затрат и взаимодействия затрат, объема продаж и прибыли является система учета прямых затрат - "директ-костинг", которую называют еще "системой управления себестоимостью", "системой управления предприятием".

Сущность системы "директ-костинг" заключается в разделении затрат на производство на переменные и постоянные. К переменным относятся затраты, величина которых меняется с изменением объема производства: затраты на сырье и материалы, заработная плата основных производственных рабочих, топливо и энергия на технологические цели и др. К постоянным принято относить такие затраты, величина которых не меняется с изменением объема производства, например арендная плата, проценты за пользование кредитами, начисленная амортизация основных фондов, некоторые виды заработной платы руководителей предприятия и др.

Разделение затрат на постоянные и переменные довольно условно, поскольку многие виды затрат носят полупеременный (полупостоянный) характер. Однако недостатки условности разделения затрат многократно перекрываются аналитическими преимуществами системы "директ-костинг".

Общие затраты на производство (Z) состоят из двух частей: постоянной (Zc) и переменной (Zv), что отражается уравнением:

Z = Zc + Zv.

Еще одна особенность системы "директ-костинг" - соединение производственного и финансового учета. По системе "директ-костинг" учет и отчетность на предприятиях организованы таким образом, что появляется возможность регулярного контроля данных по схеме "затраты-объем-прибыль". Основная модель отчета для анализа прибыли выглядит следующим образом:

Объем реализации - N

Переменные затраты - Zv

Маржинальный доход - D = N - Zv

Постоянные расходы - Zс

Прибыль - P = D - Zс

Маржинальный доход представляет собой разность между выручкой от реализации и переменными затратами. С другой стороны, это сумма постоянных расходов и прибыли.

Следующей особенностью системы "директ-костинг" является разработка методики экономико-математического и графического представления и анализа отчетов для прогноза прибыли, для расчета порога рентабельности (критический объем выручки, прибыль при которой равна 0).

В прямоугольной системе координат строится график зависимости себестоимости (затрат и дохода) и выручки от количества единиц выпущенной продукции. По вертикали откладываются данные о себестоимости и выручке, а по горизонтали - количество единиц продукции (см. рисунок). В точке критического объема производства (К) нет прибыли и нет убытка. Справа от нее заштрихована область прибылей (доходов). Для каждого значения (количества единиц продукции) прибыль определяется как разность между величиной маржинального дохода и постоянных расходов.

Слева от критической точки заштрихована область убытков, которая образуется в результате превышения величины постоянных расходов над величиной маржинального дохода.

График взаимосвязи показателей

объема производства, затрат и прибыли

N, Z / * N

Доход, │ /

затраты │ │

─────┤ * │ Маржинальный

Nф / │ / │ доход

│ │ Прибыль│ │

Ф │ │ * │ │ * Z

│ │ / │* /

│ │ * │ │ Постоянные

Nk / │ K * * │ │ расходы

─────┼──────────────────────* │ / * Zv

│ * / * * │ / */

│ *Убыток│ * │ * │

│ * /* │ * │ Переменные

│ * * │ * │ расходы

│* * * │

│ * * │ │

│ * * │ │

│ * * │ /

*──────────────────────┼───────────────────────────────> q

0 qk Количество

единиц

продукции

Условные обозначения:

N - объем производства продукции в стоимостном выражении;

Z - полная себестоимость продукции (затраты на производство);

Zv - переменные расходы;

К - точка критического объема производства;

qk - критическое количество единиц продукции;

Nk - критический объем выручки (порог рентабельности, точка безубыточности);

Nф - фактический объем выручки;

Ф - запас финансовой прочности (разница между фактической выручкой и порогом рентабельности).

Аналитические возможности системы "директ-костинг" раскрываются наиболее полно при исследовании связи себестоимости с объемом реализации продукции и прибылью. Объем реализации продукции или выручка (N) связаны с себестоимостью (Z) и прибылью от реализации (P) следующим соотношением: N = Z + P. Для критической точки (прибыль равна 0) N = Z = Zc + Zv.

Если выручку представить как произведение цены продаж единицы изделия (Ц) и количества проданных единиц (q), а переменные затраты - как произведение переменных затрат на единицу изделия (V), то получим развернутое уравнение:

Ц х qк = Zc + V х qк, или (Ц - V) х qк = Zc.

Это уравнение является основным для получения необходимых оценок.

1. Расчет критического объема производства:

Zc Zc

qк = ----- = ---,

Ц - V d

где d - маржинальный доход на единицу изделия, руб.

2. Расчет критического объема выручки (реализации). Для определения критического объема реализации используется уравнение критического объема производства. Умножив левую и правую части этого уравнения на цену (Ц) и сделав несложные преобразования, получим необходимую формулу:

Zc х Ц Zc Zc Zc

Nr = qr х Ц = ------ = ----- = -------------- = -----,

d d / Ц d х q / Ц х q D / N

где D - маржинальный доход на весь выпуск (разность между выручкой и суммой переменных затрат).

21. Сущность и факторы финансового состояния предприятия. Анализ состава, структуры и динамики источников формирования имущества предприятия.

Финансовое состояние организации определяется составом и размещением средств, структурой их источников, скоростью оборота капитала, способностью предприятия погашать свои обязательства в срок и в полном объеме, а также другими факторами. Достоверная и объективная оценка финансового состояния организации нужна как внешним, так и внутренним пользователям.

Основными задачами анализа финансового состояния организации являются:

1. Своевременное выявление и устранение недостатков в финансовой деятельности и поиск резервов улучшения финансового состояния организации и ее платежеспособности.

2. Прогнозирование возможных финансовых результатов, экономической рентабельности исходя из реальных условий хозяйственной деятельности и наличия собственных и заемных ресурсов, разработка моделей финансового состояния при разных вариантах использования ресурсов.

3. Разработка конкретных мероприятий, направленных на более эффективное использование финансовых ресурсов и улучшение финансового состояния организации.

Для анализа финансового состояния используется целая система показателей, характеризующих:

рыночную устойчивость;

финансовую устойчивость;

доходность и рентабельность;

платежеспособность;

структуру баланса;

деловую активность.

В ходе анализа для характеристики различных аспектов финансового состояния применяются как абсолютные показатели, так и финансовые коэффициенты, представляющие собой относительные показатели финансового состояния. Последние рассчитываются в виде отношений абсолютных показателей финансового состояния или их линейных комбинаций.

Анализ финансовых коэффициентов заключается в сравнении их значений с базисными величинами, а также в изучении их динамики за отчетный период и за ряд лет. В качестве базисных величин используются усредненные по временному ряду значения показателей организации, относящиеся к прошлым благоприятным с точки зрения финансового состояния периодам; среднеотраслевые значения показателей; значения показателей, рассчитанные по данным отчетности наиболее удачливого конкурента. Кроме того, в качестве базы сравнения можно использовать теоретически обоснованные или полученные в результате экспертных опросов величины, характеризующие оптимальные или критические с точки зрения устойчивости финансового состояния значения относительных показателей. Такие величины фактически выполняют роль нормативов для финансовых коэффициентов.

Анализом финансового состояния занимаются не только руководители и соответствующие службы организации, но и ее учредители, инвесторы с целью изучения эффективности использования ресурсов, банки - для оценки условий кредитования и определения степени риска, поставщики - для своевременного получения платежей, налоговые инспекции - для выполнения плана поступления средств в бюджет и т.д. В соответствии с этим анализ делится на внутренний и внешний.

Внутренний анализ проводится службами организации, и его результаты используются для планирования, контроля и прогнозирования финансового состояния организации. Его цель - обеспечить планомерное поступление денежных средств и разместить собственные и заемные средства таким образом, чтобы создать условия для нормального функционирования организации, получения максимума прибыли и исключения риска банкротства.

Внешний анализ осуществляется инвесторами, поставщиками материальных и финансовых ресурсов, контролирующими органами на основе публикуемой отчетности.

Источники формирования активов (имущества) организации отражаются в пассиве баланса. Они состоят из собственного капитала, долгосрочных заемных средств, краткосрочных заемных средств и краткосрочной кредиторской задолженности.

Обобщенно источники имущества организации можно разделить на собственные и заемные (к последним относится и кредиторская задолженность).

Анализ источников формирования активов можно проводить по укрупненному аналитическому балансу (см. табл. 18.1.), предварительно составленному на основе данных бухгалтерского баланса.

Таблица 18.1.

Наименование статей

Коды строк
баланса

Тыс. руб.

%

на
начало
периода

на
конец
периода

изменение
(+, -)

доля в
валюте
баланса
на
начало
периода

доля в
валюте
баланса
на
конец
периода

изменение
доли в
валюте
баланса

изменение в
абсолютной
величине на
начало
периода

изменение к
абсолютному
изменению
валюты
баланса

1. Собственный
капитал

490 + 640 +
650

2140

2300

160

80,15

77,97

-2,18

7,48

57,14

1.1. Капитал и
резервы

490

2100

2250

150

78,65

76,27

-2,38

7,14

53,57

1.2. Доходы будущих
периодов

640

15

20

5

0,56

0,68

0,12

33,33

1,79

1.3. Резервы
предстоящих расходов
и платежей

650

25

30

5

0,94

1,02

0,08

20

1,79

2. Заемный капитал

590 + 610 +
620 + 630 +
660

530

650

120

19,85

22,03

2,18

22,64

42,86

2.1. Долгосрочные
обязательства

590

-

-

-

-

-

-

-

-

2.2. Краткосрочные
обязательства

610 + 620 +
630 + 660

530

650

120

19,85

22,03

2,18

22,64

42,86

2.2.1. Краткосрочные
кредиты и займы

610

310

400

90

11,61

13,56

1,95

29,03

32,14

2.2.2. Кредиторская
задолженность

620 + 630 +
660

220

250

30

8,24

8,47

0,23

13,64

10,71

Баланс

700

2670

2950

280

100

100

0

10,49

100

При построении таблицы используется следующий алгоритм:

гр. 5 = гр. 4 - гр. 3;

гр. 3

гр. 6 = -------------------------- х 100%;

гр. 3, стр. "Итог баланса"

гр. 4

гр. 7 = -------------------------- х 100%;

гр. 4, стр. "Итог баланса"

гр. 8 = гр. 7 - гр. 6;

гр. 5

гр. 9 = ----- х 100%;

гр. 3

гр. 5

гр. 10 = -------------------------- х 100%.

гр. 5, стр. "Итог баланса"

Аналитический баланс позволяет выявить основные тенденции в динамике и структуре пассивов. Кроме того, в него вводятся графы, как показано в таблице, позволяющие определить абсолютные и относительные величины, характеризующие динамику и структуру пассивов. Обработка информации, представленной в аналитическом балансе, осуществляется с помощью методов горизонтального, вертикального и трендового анализа.

Для дальнейшей детализации общей картины изменения структуры пассивов по каждому укрупненному элементу аналитического баланса могут быть построены аналогичные таблицы.

Структуру пассивов характеризует коэффициент автономии, рассчитываемый по формуле:

Собственный капитал

Ка = -----------------------------------.

Общая величина пассивов организации

Для характеристики структуры пассивов большое значение имеет коэффициент соотношения заемных и собственных средств:

Заемный капитал

Кзс = -------------------.

Собственный капитал

Рекомендуемые значения для этих коэффициентов:

Ка >= 0,5, Кзс =< 1.

22. Оценка структуры собственного и заемного капитала. Порядок расчета чистых активов и методика их анализа.

Для характеристики структуры пассивов большое значение имеет коэффициент соотношения заемных и собственных средств:

Заемный капитал

Кзс = -------------------.

Собственный капитал

Рекомендуемые значения для этих коэффициентов:

Ка >= 0,5, Кзс =< 1.

Под стоимостью чистых активов акционерного общества понимается величина, определяемая путем вычитания из суммы активов акционерного общества, принимаемых к расчету, суммы его пассивов, принимаемых к расчету.

Оценка имущества, средств в расчетах и других активов и пассивов акционерного общества производится с учетом требований положений по бухгалтерскому учету и других нормативных правовых актов по бухгалтерскому учету. Для оценки стоимости чистых активов составляется расчет по данным бухгалтерской отчетности.

В состав активов, принимаемых к расчету, включаются:

внеоборотные активы, отражаемые в разд.I бухгалтерского баланса (нематериальные активы, основные средства, незавершенное строительство, доходные вложения в материальные ценности, долгосрочные финансовые вложения, прочие внеоборотные активы);

оборотные активы, отражаемые в разд.II бухгалтерского баланса (запасы, налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям, дебиторская задолженность, краткосрочные финансовые вложения, денежные средства, прочие оборотные активы), за исключением фактических затрат на выкуп собственных акций, выкупленных акционерным обществом у акционеров для их последующей перепродажи или аннулирования, и задолженности участников (учредителей) по взносам в уставный капитал.

В состав пассивов, принимаемых к расчету, включаются:

долгосрочные обязательства по займам и кредитам и прочие долгосрочные обязательства;

краткосрочные обязательства по займам и кредитам;

кредиторская задолженность;

задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов;

резервы предстоящих расходов;

прочие краткосрочные обязательства.

Оценка стоимости чистых активов производится акционерным обществом ежеквартально и в конце года на соответствующие отчетные даты. Информация о стоимости чистых активов раскрывается в промежуточной и годовой бухгалтерской отчетности.

Таким образом, алгоритм расчета чистых активов по данным бухгалтерского баланса будет выглядеть следующим образом:

Чистые активы = (стр. 300 - стр. 244 - стр. 252) - (стр. 590 + стр. 610 + стр. 620 + стр. 630 + стр. 650 + стр. 660).

Данная методика оценки стоимости чистых активов акционерных обществ утверждена совместным Приказом Минфина России и ФКЦБ России от 29.01.2003 N N 10н, 03-6/пз.

Рассчитанные по данному алгоритму чистые активы совпадают у акционерных обществ с показателем реального собственного капитала, который может быть использован и для организаций иной организационно-правовой формы.

В Федеральном законе "Об акционерных обществах" указано, что, если по окончании второго и каждого последующего финансового года стоимость чистых активов общества окажется меньше уставного капитала, общество обязано объявить и зарегистрировать в установленном порядке уменьшение своего уставного капитала. Если стоимость чистых активов становится меньше определенного Законом минимального размера уставного капитала, общество подлежит ликвидации.

В процессе анализа помимо сравнения величины чистых активов с величиной уставного капитала проводится оценка их динамики, структуры и определяется рентабельность чистых активов. Этот показатель важен для собственников, поскольку они вкладывают в организацию свои средства с целью получения прибыли на вложенный капитал. Рентабельность реального собственного капитала сравнивается с возможностями получения дохода от вложения этих средств в ценные бумаги или в другое производство.

Рентабельность чистых активов - важный критерий при котировке акций на бирже, основа формирования рыночного курса акций.

Уровень рентабельности собственного капитала может существенно отличаться от рентабельности активов. Интерес собственника заключается в том, чтобы этот разрыв был в пользу рентабельности собственного капитала.

Рентабельность чистых активов определяет границы и темпы роста собственного капитала за счет реинвестирования прибыли.

23. Анализ и оценка движения денежных средств. Расчет и оценка финансовых коэффициентов рентабельности.

Необходимость изучения и прогноза движения денежных средств связана с тем, что из-за объективной неравномерности поступлений и выплат либо в результате непредвиденных обстоятельств могут возникать проблемы с наличностью.

Анализ движения денежных средств проводится прямым и косвенным методами. Разница между ними состоит в разной последовательности процедур определения величины потока денежных средств в процессе текущей деятельности:

прямой метод основывается на исчислении притока (выручки от реализации продукции, работ и услуг, авансов полученных и др.) и оттока (оплаты счетов поставщиков, возврата полученных краткосрочных ссуд и займов и др.) денежных средств, т.е. исходным элементом является выручка;

косвенный метод строится на идентификации и учете операций, связанных с движением денежных средств, и последовательной корректировке чистой прибыли, т.е. исходным элементом расчета здесь является прибыль.

Анализ движения денежных средств прямым методом позволяет детально раскрывать движение денежных средств на счетах бухгалтерского учета, делать выводы относительно достаточности средств для уплаты по текущим обязательствам, а также для осуществления инвестиционной деятельности.

Однако прямой метод не раскрывает взаимосвязи финансового результата (прибыли) и изменения величины денежных средств на счетах организации. С этой целью проводится анализ движения денежных средств косвенным методом, суть которого состоит в преобразовании величины чистой прибыли в величину денежных средств. При этом исходят из того, что в деятельности каждой организации имеются отдельные, нередко значительные по величине, виды расходов и доходов, которые уменьшают или увеличивают прибыль, не затрагивая величины денежных средств. Поэтому в процессе анализа проводят корректировку величины чистой прибыли таким образом, чтобы статьи расходов, не связанные с оттоком денежных средств, и статьи доходов, не сопровождающиеся их поступлением, не влияли на величину чистой прибыли.

Основным источником информации для анализа является смета движения денежных средств и форма N 4 "Отчет о движении денежных средств".

Движение денежных средств может быть обусловлено разными сторонами деятельности организации, поэтому в смете и форме N 4 поступления и расходы денежных средств представлены в разрезе текущей, инвестиционной и финансовой деятельности. Пример анализа поступления денежных средств приведен в таблице. По такой же форме можно анализировать расход денежных средств и остатки денежных средств.

Анализ поступления денежных средств

Виды
поступлений
денежных
средств

Абсолютные величины

Удельный вес (%) в
общей величине
доходов

Изменения (+; -)

в
предыдущем
периоде

в
отчетном
периоде

в
предыдущем
периоде

в
отчетном
периоде

в
абсолютных
величинах

в
удельных
весах

1. Поступление
денежных
средств по
текущей
деятельности

4229

5362

92,6

93,9

+1133

+1,3

2. Поступление
денежных
средств по
инвестиционной
деятельности

210

248

4,6

4,3

+38

-0,3

3. Поступление
денежных
средств по
финансовой
деятельности

130

100

2,8

1,8

-30

-1,0

Итого
поступления
денежных
средств (п.1 +
п.2 + п.3)

4569

5710

100

100

+1141

0

За базу для сравнения принят предыдущий период. По такой же форме можно анализировать и движение денежных средств по сравнению со сметой (планом) движения денежных средств. В результате такого анализа выясняется:

какой вид деятельности вызвал преобладающие поступления денежных средств и для какого вида деятельности в основном расходовались денежные средства;

по каким видам деятельности поступления и выбытия денежных средств в наибольшей степени выросли (уменьшились) по сравнению с предыдущим периодом;

общее изменение остатка денежных средств организации за отчетный период, а также частные изменения, обусловленные текущей, инвестиционной и финансовой деятельностью.

Кроме того, для оценки достаточности денежных средств рассчитывают следующие показатели:

коэффициент оборачиваемости денежных средств (число оборотов в течение анализируемого периода):

Выручка от реализации

Код = --------------------------------;

Средние остатки денежных средств

длительность оборота в днях:

Средние остатки денежных средств х Т

Дод = ------------------------------------,

Выручка от реализации

где Т - длительность анализируемого периода в днях.

В нормальной ситуации текущая деятельность организации должна обеспечивать приток денежных средств, полностью покрывающий либо отток средств по инвестиционной деятельности, либо большую часть оттока средств по инвестиционной деятельности с привлечением притока средств по финансовой деятельности для покрытия оставшейся части "инвестиционного оттока".

Данные показатели каждая организация определяет с учетом ситуации и индивидуальных особенностей бизнеса, однако, если "финансовый приток" не содержит долгосрочных кредитов и в то же время является основным источником "инвестиционного оттока", организация должна рассматривать такую тенденцию как достаточно опасную (которая с большой вероятностью приведет организацию в "кредитную ловушку").

Дальнейший анализ движения денежных средств должен предусматривать детальное изучение структуры поступлений и расходов денежных средств по текущей, инвестиционной и финансовой деятельности.

24. Показатели и факторы неплатежеспособности предприятия. Анализ банкротств и их последствий.

В соответствии с Федеральным законом от 26.10.2002 N 127-ФЗ (с изм. и доп. от 22.08.2004) "О несостоятельности (банкротстве)" признаком банкротства для юридических лиц считается неспособность удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей, если соответствующие обязательства и (или) обязанность не исполнены ими в течение трех месяцев с даты, когда они должны были быть исполнены. Несостоятельность (банкротство) - это признанная арбитражным судом неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей.

Для доказательства несостоятельности неплатежеспособной организации и возможности восстановления платежеспособности, ликвидации причин неплатежеспособности следует провести комплексный анализ ее финансового состояния.

Очевидно, что анализ финансового состояния должника проводится на всех этапах как предупреждения, так и процедур банкротства.

На этапе предупреждения банкротства финансовый анализ важен для принятия мер (в частности, финансовой помощи) со стороны учредителей и собственников для погашения денежных обязательств и обязательных платежей и восстановления платежеспособности должника (досудебная санация). Процедура банкротства осуществляется в соответствии со ст.70 "Анализ финансового состояния должника" Закона "О несостоятельности (банкротстве)".

Основными этапами методики финансового анализа неплатежеспособных организаций являются:

анализ соответствия финансового состояния организации признакам (критериям) банкротства;

анализ и оценка реальных возможностей восстановления платежеспособности;

анализ и оценка реальных возможностей утраты платежеспособности;

установление связи неплатежеспособности организации с задолженностью государства перед ним;

анализ других причин неплатежеспособности организации;

анализ и оценка действий должника, совершенных им до признания его несостоятельности и после признания;

анализ и оценка реальных активов должника и размера его долга;

анализ результатов ликвидации организации, ликвидационного баланса и отчетности ликвидационных комиссий.

25. Бизнес-план и роль анализа в разработке основных показателей становленя и развития бизнеса. Основные показатели финансового плана и порядок их расчета

В рыночной экономике бизнес-план является рабочим инструментом и для действующих фирм, используемым во всех сферах предпринимательства. Многие бизнесмены его недооценивают. Они не представляют, насколько наличие хорошего бизнес-плана способно помочь новому бизнесу добыть капитал, определить планы на будущее, составить аналитические таблицы, по которым можно будет оценивать, как развивается дело. Бизнес-план побуждает предпринимателя тщательно изучить каждый элемент предполагаемого рискового рыночного занятия. Наверняка в этом процессе обнаружится множество слабых мест и проблем, устранению которых придется уделить существенное внимание. Там же, где с подобного рода проблемами справиться невозможно, сам факт их выявления позволит принять решение об отказе от предприятия еще до того, как в него будут вкладываться средства.

Если предприниматель направится к коммерческому заимодавцу или потенциальному инвестору с отличными инновационными идеями, но без готового бизнес-плана, его попросят подготовить соответствующую плановую программу и придти еще раз, или, что еще хуже, его больше не воспримут всерьез и больше не пригласят. Бизнес-план обязательно должен быть составлен и представлен, если предприниматель хочет, чтобы с ним имели дело.[1]

Цель разработки бизнес-плана - спланировать хозяйственную деятельность фирмы на ближайший и отдаленный периоды в соответствии с потребностями рынка и возможностями получения необходимых ресурсов. Бизнес-план помогает предпринимателю решить следующие основные задачи:

- определить конкретные направления деятельности фирмы, целевые рынки и место фирмы на этих рынках;

- сформулировать долговременные и краткосрочные цели фирмы, стратегию и тактику их достижения. Определить лиц, ответственных за реализацию стратегии;

- выбрать состав и определить показатели товаров и услуг, которые будут предложены фирмой потребителям. Оценить производственные и торговые издержки по их созданию и реализации;

- выявить соответствие имеющихся кадров фирмы, условий мотивации их труда предъявляемым требованиям для достижения поставленных целей;

- определить состав маркетинговых мероприятий фирмы по изучению рынка, реклама, стимулированию продаж, ценообразованию, каналам сбыта и др.;

- оценить финансовое положение фирмы и соответствие имеющихся финансовых и материальных ресурсов возможностям достижения поставленных целей;

- предусмотреть трудности, "подводные камни", которые могут помешать практическому выполнению бизнес-плана.[2]

Пренебрегая составлением бизнес-плана, предприниматель может оказаться не готовым к тем неприятностям, которые ждут его на пути к успеху. А чаще всего это кончается плачевно как для него, так и для бизнеса, которым он занимается. Поэтому лучше не пожалеть времени и серьёзно заняться бизнес - планированием. Письменное оформление бизнес-плана имеет очень существенное значение существенное значение для организации работ по его выполнению. Не следует пренебрегать составлением бизнес-плана даже в условиях, когда ситуация не рынке меняется довольно быстро.

26. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности

Дебиторская задолженность.

Уровень дебиторской задолженности определяется многими факторами: вид продукции, емкость рынка, степень насыщенности рынка данной продукцией, принятая на предприятии система расчетов и др. Последний фактор особенно важен для финансового менеджера.

Основными видами расчетов являются продажа за наличный расчет и продажа в кредит. В условиях нестабильной экономики преобладающей формой расчетов становится предоплата.

Оплата за наличный расчет может быть выполнена рублями, с помощью кредитной карточки либо дебитной карточки. Кредитная карточка представляет собой пластиковую карточку с указанием имени владельца, присвоенного ему кода, личной подписи и срока действия карточки. Владелец карточки может совершать покупки в пределах некоторой суммы, оговоренной при выдаче карточки, даже в том случае, если в момент покупки она превышает остаток на его счете. В отличие от кредитной дебитная карточка не позволяет оплачивать покупки при отсутствии средств на счете покупателя.

Безналичные расчеты выполняются с помощью платёжных поручений (поручение хозяйствующего субъекта своему банку о перечислении указанной суммы другому хозяйствующему субъекту), платежных требований (требование продавца к покупателю оплатить поставленные ему по договору товары), аккредитивов (поручение банку поставщика, сделанное покупателем через свой банк об оплате счетов поставщика немедленно по получении документов об отгрузке продукции), расчётных чеков (документ, содержащий указание чекодателя банку о выплате означенной суммы предъявителю чека).

Большое значение имеют отбор потенциальных покупателей и определение условий оплаты товаров, предусматриваемых в контрактах.

Отбор осуществляется с помощью неформальных критериев:

соблюдение платежной дисциплины в прошлом, прогнозные финансовые возможности покупателя по оплате запрашиваемого им объема товаров, уровень текущей платежеспособности и так далее.

Кредиторская задолженность.

Кредиторская задолженность делится на краткосрочную или долгосрочную кредиторскую задолженность (долгосрочные и краткосрочные пассивы).

К долгосрочным пассивам относятся:

долгосрочные кредиты банка, используемые для капитальных вложений на длительный срок: на приобретение дорогостоящего оборудования, строительство зданий, модернизацию производства;

долгосрочные займы, отражающие долгосрочные кредиты (кроме банковских) и другие привлечённые средства на срок более одного года, в том числе по выпущенным предприятием долгосрочным облигациям и выданным долгосрочным векселям.

К краткосрочным пассивам относятся:

обязательства, которые покрываются оборотными средствами или погашаются в результате образования новых краткосрочных обязательств. Эти обязательства погашаются в течение сравнительно короткого периода времени ( обычно в течение года). Краткосрочные обязательства приводятся в балансе либо по их ткущей цене, отражающей будущие затраты наличных средств для погашения этих обязательств, либо по цене на дату погашения долга.

В краткосрочные обязательства включаются такие статьи, как счета и векселя к оплате, возникающие в результате предоставления предприятию кредита, долговые свидетельства о получении компанией краткосрочного займа; задолженность по налогам, являющаяся по существу формой кредита, предоставляемого государством данной компании; задолженность по заработной плате; часть долгосрочных обязательств, подлежащая погашению в текущем периоде.

27. Бюджетирование. Операционный и финансовый бюджет. Состав текущих затрат.

Бюджетирование – это технология финансового планирования, учета и контроля доходов и расходов, получаемых от бизнеса на всех уровнях управления, которая позволяет анализировать прогнозируемые и полученные финансовые показатели.

Бюджет предприятия или фирмы – это финансовый план, т.е. выраженное в цифрах запланированное на будущее финансовое состояние предприятия или фирмы, финансовое, количественно определенное выражение результатов маркетинговых исследований и производственных планов, необходимых для достижения поставленных целей. Соответственно бюджетирование – это процесс разработки, исполнения, контроля и анализа финансового плана, охватывающего все стороны деятельности организации, позволяющий сопоставить все понесенные затраты и полученные результаты в финансовых терминах на предстоящий период в целом и по отдельным подпериодам.

Таким образом, генеральный бюджет любой организации (независимо от ее отраслевой принадлежности) имеет одинаковую структуру: он состоит из операционного и финансового бюджетов. Содержание этих элементов (особенно операционного бюджета), напротив, во многом зависит от вида деятельности организации. На рис. 22.1. приведена схема генерального бюджета, при этом в качестве примера выбрано производственное предприятие. Видно, что операционные бюджеты, составляющие первый блок генерального бюджета, могут быть "привязаны" к деятельности какого-либо сегмента предприятия. Так, бюджетом продаж планируется деятельность коммерческого отдела, бюджетом производства - деятельность производственных подразделений организации, бюджетом административных расходов предусматриваются расходы административно-управленческих служб. Эти бюджеты могут разрабатываться в любых единицах измерения - как стоимостных, так и натуральных. В зависимости от того, как сегмент идентифицирован по организационному признаку (к какому типу центра ответственности он относится), его бюджет может содержать плановые задания по:

- доходам (если бюджет составлен для центра выручки);

- расходам (когда планируется деятельность центра затрат);

- доходам, расходам и прибыли (в случае если речь идет о центре прибыли);

- доходам, расходам, прибыли, имуществе и обязательствах (в случае если планируется деятельность центра инвестиций).

┌────────────────────┐

│ Генеральный бюджет │

└─────────┬──────────┘

┌────────────────────┴────────────────────┐

┌──────────┴─────────────┐ ┌─────────────┴──────────┐

┌─┤ Операционные бюджеты │ ┌─┤ Финансовые бюджеты │

│ └────────────────────────┘ │ └────────────────────────┘

│ │

├───── Бюджет продаж ├───── Бюджет доходов

│ │ и расходов

├──┬── Бюджет производства │

│ │ ├───── Бюджет движения

│ ├──── Бюджет прямых │ денежных средств

│ │ материальных затрат │

│ │ └───── Прогнозный

│ └──── Бюджет прямых (бюджетный) баланс

│ трудовых затрат

├───── Бюджет себестоимости

│ произведенной продукции

└───── Бюджет административных

расходов

Рис. 22.1. Схема генерального бюджета

производственного предприятия

28. Сметы затрат при формирование бюджета. Подходы и методы их составления.

Сметное планирование лежит в основе формирования бизнес - плана и включает непосредственное планирование и мониторинг (контроль, наблюдение) текущей хозяйственной деятельности. Смета - это форма планового расчета, которая определяет подробную программу действий организации на предстоящий период.

Основные цели составления смет заключаются:

в увязке текущих и перспективных планов;

в координации действий различных подразделений организации;

в детализации общих целей производства и доведении их до руководителей различных центров ответственности;

в управлении и контроле за производством;

в стимулировании эффективной работы руководителей и персонала организации;

в определении будущих параметров хозяйственной деятельности;

в периодическом сравнении текущих результатов деятельности с планом, выявлении отклонений и причин неудовлетворительной работы.

При составлении смет используются различные методы:

нормативный;

расчетно - аналитический;

балансовый;

оптимизации;

моделирования.

Сущностью нормативного метода составления сметы является расчет объемов затрат и потребности в ресурсах путем умножения норм расхода ресурсов на планируемый объем экономического показателя (реализация, выпуск продукции, объем услуг и т.п.).

Сущность расчетно - аналитического метода составления сметы заключается в расчете объемов затрат и потребности в ресурсах путем умножения средних затрат на индекс их изменения в плановом периоде.

Сущность балансового метода составления сметы - увязка объемов затрат и источников расширения ресурсов (доходов).

Сущностью методов оптимизации при составлении смет является многовариантность. Из нескольких смет выбирается наилучшая с точки зрения минимума затрат или максимума получаемого эффекта (результата).

Сущность метода моделирования смет - факторный анализ функциональных связей между различными элементами процесса производства. Например, моделируется зависимость прибыли от уровня затрат и объемов реализации продукции (выручка).

В процессе сметного планирования составляются следующие виды взаимосвязанных смет:

продаж;

производства;

прямых материальных затрат;

расходов на оплату труда производственного персонала;

накладных (косвенных) общепроизводственных расходов;

себестоимости реализованной продукции;

общехозяйственных расходов;

прибылей и убытков;

капитальных затрат;

движения денежных средств;

статей актива и пассива и др.

Существуют два подхода к расчетам смет:

разработка сметы с "нуля" - применяется в случаях, когда проектируется новая организация или когда организация меняет профиль работы;

планирование от достигнутого - применяется для стабильно работающих организаций.

Сметное планирование позволяет обеспечить сбалансированность основных показателей бизнес - плана и оценить прогнозное финансовое состояние организации.

29. Гибкая и жесткая смета расходов. Анализ выполнения бюджетов по гибкой и жесткой сметам.

Сметное планирование лежит в основе формирования бизнес-плана и включает непосредственное планирование и мониторинг (контроль, наблюдение) текущей хозяйственной деятельности. Смета - это форма планового расчета, которая определяет программу действий организации на предстоящий период.

Сравнение фактических и сметных данных является главным фактором оценки деятельности каждого центра ответственности и его руководителя. Составление смет способствует детальному изучению деятельности подразделений и взаимоотношений центров ответственности, служит средством обучения менеджеров. Менеджеры центров ответственности постоянно сравнивают фактические затраты с планируемыми, выявляют отклонения и анализируют их.

Чтобы правильно контролировать исполнение сметы, необходимо скорректировать плановые данные в части переменных расходов на соответствующий фактический выпуск продукции. С этой целью составляются гибкие сметы, на основе которых проводится анализ. Гибкие сметы можно использовать в предплановом и послеплановом периодах: в первом случае они помогают выбрать оптимальный вариант объема продаж и производства, во втором (при проведении анализа) - точно оценить результаты деятельности организации в целом и ее отдельных подразделений.

Переменные и постоянные расходы играют разную роль в оценке исполнения смет. Постоянные расходы не корректируются с изменением фактического объема продукции по сравнению с планом (бюджетом), и если возникают отклонения фактических затрат от плановых, то анализируются причины, повлекшие их. Переменные расходы, наоборот, должны быть пересчитаны в смете на фактическое исполнение объема работ (на основе удельных переменных затрат, приходящихся на единицу продукции, и фактического объема работ). В ряде случаев дальнейшее сравнение откорректированных переменных расходов с фактическими затратами (при одном и том же объеме работ) коренным образом меняет выводы аналитика.

Тщательно подготовленные сметы представляют собой своеобразный стандарт. С ним сравнивают достигнутые результаты. Анализ отклонений между реальными результатами и данными сметы позволяет:

определить проблемную область деятельности, которая требует первоочередного внимания;

выявить новые возможности, не предусмотренные в процессе разработки смет;

выявить причины неудовлетворительной работы;

стимулировать эффективную работу руководителей и персонала организации.

Список использованной литературы

1. Грищенко О.В. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. - М.: Финансы и статистика, 2002. - 358 с.

2. ЕрмоловичЛ.Л., СивчикЛ.Г., ТолкачГ.В., ЩитниковаИ.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия:.– Минск: Интерсервисс; Экоперспектива, 2003. – 576с.

3. ЛюбушкинН.П., ЛещеваВ.Б., ДъяковаВ.Г. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия:. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. – 471с.

4. Макарьева В. И. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации для бухгалтера и руководителя.- Книги издательства «Налоговый вестник», 2003.

5. Савицкая Г. Анализ хозяйственной деятельности предприятий. АПК: Учебник. - Мн.: ИП «Экоперспектива», 2003.-688с.

6. Управление предприятием и анализ его деятельности / Под ред. В.Н. Титаева. - М.: Финансы и статистика, 2002. -420 с.

7. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С., Негашев Е.В. Методика финансового анализа. – М.: ИНФРА-М, 2002.-208с.

8. Щиборщ К.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятий России. -М.: Издательство «Дело и сервис», 2003.-320с.



[1] Уткин Э.А., Кочеткова А.И. Бизнес-план. Как развернуть собственное дело. - М.: АКАЛИС, 1996.

[2] Буров В.П., Морошкин В.А., Новиков О.К. Бизнес-план. Методика составления. Реальный пример. - М.: Изд-во ЦИПКК АП, 1995.

Скачати

Схожі роботи

2011-11-19

З якими державами межує Україна і які має з ними економічні відносини. Охарактеризувати переваги та недоліки економіки перехідного періоду. Які основні психологічні типи людей ви знаєте. Як це потрібно враховувати в їх трудовій діяльності. Підприємництво та його зміст. Основні види підприємницької діяльності. Якими рисами потрібно володіти для ефективного підприємництва

2014-04-20

Грошові надходження від інвестиційної, фінансової та іншої звичайної діяльності підприємств. Форми безготівкових розрахунків і платіжні документи.Грошовий оборот і система розрахунків на підприємстві

2014-08-10

Суспільне виробництво: ознаки, форми, еволюція.Банк – установа, що акумулює грошові кошти і заощадження та здійснює кредитно-розрахункові та інші операції. Банки виникають на основі товарно-грошових відносин, і тому існують при різних суспільно-економічних формаціях

2015-08-29

Экономический анализ представляет собой систему специальных знаний, направленную на повышение экономической эффективности практической деятельности человека и связанную:

2011-09-21

Внутрішнє середовище організації. Його характеристика. Контроль якості сировини, матеріалів, товарів та послуг. Характеристика маркетингової політики на фазі впровадження товару на ринок